Macro Regıme Lab

📊 Globalden Yerele Sermaye Rotasyonu & Makro Analiz
🇹🇷 BIST100 & Küresel Piyasalar
⚠️ Yatırım Tavsiyesi Değildir (YTD)
📩 Contact: [email protected]

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

Globalden Yerele Sermaye Rotasyonu
Türkiye Piyasalarına Etkileri👇

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#EYLÜL'DEN BİZE KALAN

Eylül ayında piyasanın genel yönü kadar, içindeki ayrışmalar da önemliydi.

Globalde liderlikler değişirken, BIST'te sert satışın içerisinde bile relatif güç korunabilen alanlar oluştu.

Bu yüzden #MRL'de sadece:

“Ne yükseldi?”

diye bakmıyoruz.

Asıl soru:

“Satış geldiğinde sermaye nerede kalıyor?”

Çünkü yeni rotasyonun ilk izleri çoğu zaman burada ortaya çıkıyor

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🌍 EYLÜL'DE SERMAYE ROTASYONU

Eylül ayında global piyasalarda sermaye tek bir yöne hareket etmedi.

#Brent enerji tarafında güçlü kalırken, #kripto ve #bakır da relatif gücünü korudu.

Buna karşılık değerli metaller #faiz ve #dolar tarafındaki güçlenmenin baskısını hissetti.

Burada asıl dikkat çekici olan fiyatların kendisinden çok liderliklerin birbirinden ayrışması.

Eylül, sermayenin piyasadan çıkmasından ziyade farklı alanlar arasında yeniden konumlandığı bir ay oldu. 👇

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#BIST'TE SERT SATIŞ, AMA ROTASYON DEVAM EDİYOR

Eylül ayında BIST genelinde sert bir düzeltme yaşandı.

Ancak satışın şiddeti sektörler arasında aynı olmadı.

Bazı sektörler endeksten çok daha fazla baskı görürken, #Banka ve #Maden tarafında relatif direnç korunmaya çalıştı.

Bu bize şunu söylüyor:

Endeks düşerken bile sermaye tamamen piyasadan çıkmak zorunda değil.

Bazen ilk sinyal, düşüş sırasında hangi alanların daha az zarar gördüğünde ortaya çıkar.

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SASA - TEKNİK GÜNCELLEME

Küresel taraftaki baskı ve satış dalgasıyla %25'lik yükseliş hamlesi sonrası sert kar satışlarına maruz kalan #SASA, ana talep bölgesinin altına sarkarak Mayıs 2022 fiyat seviyelerini tekrar test ediyor.

Şu an kritik dip destek alanlarına kadar çekilen fiyatta, bu seviyelerden tekrar güç toplanıp toplanamayacağı takip edilecek.

🎯 Direnç: 2.26 - 2.35 (Eski Demand Zone / Re-test Alanı) & 3.49 (Supply Zone)
🛡️ Destek: 1.80 - 1.87 (Mayıs 2022 Dip Seviyeleri)

⚠️ Kritik dip bölgesinde reaksiyon beklenirken temkinli olmakta fayda var!

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SASA - TEKNİK & REJİM GÜNCELLEMESİ
Hafta içi haber akışı ve genel piyasa satışıyla yaşanan sert geri çekilme, fiyatı doğrudan ana karar bölgesine taşıdı.
📌 SMC & Yapısal Analiz:

Liquidity Sweep & Demand Zone: Üst kanaldan gelen sert satış, trend kırılım seviyesinin dip bölgesinde yer alan 2.26 - 2.35 Demand Zone (Talep Bölgesi) alanına kadar sarktı.
-EQ Seviyesi (2.26): Talep bölgesinin tabanı ve dengelenme noktası olan 2.26 EQ, fiyatın altına sarkıp likidite aldığı ancak reaksiyon aradığı kritik seviye.

-Trend Kırılım Testi: Düşen trend çizgisinin kırılımı sonrası gelen bu retracement (geri çekilme), yapının sağlıklı bir "re-test" sürecine dönüp dönmeyeceğini belirleyecek.
🎯 Beklenti & Senaryo:Fiyatın bu talep bölgesinde (2.26 - 2.35) taban oluşturup tutunması durumunda, tepki alımlarıyla birlikte ana hedef yukarıda likiditenin beklediği 3.49 EQ / Supply Zone (Arz Bölgesi) aksı olacaktır.
⚠️ Kritik Eşik: 2.26 seviyesinin altındaki kalıcı günlük kapanışlar talep bölgesinin ihlali anlamına geleceğinden yapısal görünümü zayıflatır.
📌 Özet: Sert satış sonrasında fiyat en ana talep bölgesine sığınmış durumda. Bakalım bu bölgeden Smart Money tepkisi gelip trend ikincil dalgayı başlatacak mı?

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🟡 #GOLD (XAU/USD) - TEKNİK GÜNCELLEME

Ons Altın tarafında üst direnç bloğundan (Major OB) alınan reddin ardından fiyat, ana karar noktası olan alt talep bölgesinde (4,000 - 4,164 Demand Zone) likidite arayışını sürdürüyor.

Üst direnç bloklarından gelen kar satışı sonrası #Altın, karar bölgesi olan ana talep kutusunda güç topluyor. Bu bölgedeki tutunma ve 4,050 EQ üzerindeki kalıcılık, yeni bir yükseliş ayağının zeminini oluşturabilir.

🎯 Direnç: 4,642 (Major OB)
🛡️ Destek: 4,050 - 4,000 (Demand Zone)

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🇹🇷 BIST'TE SERT SATIŞ, AMA ROTASYON DEVAM EDİYOR

#BIST100 haftayı -%3,29 tamamladı.

Ancak satışa rağmen #Maden +%1,35 WTD ile pozitif ayrışırken, #Kimya tarafında da seçici fiyatlamalar devam ediyor.

Hisse bazında #KOZAA, #CVKMD, #RYSAS ve #ECILC gibi isimlerde endekse karşı relatif güç dikkat çekiyor.

Yani BIST'te sermaye tamamen piyasadan çıkmış değil; sert satışın içinde seçici rotasyon devam ediyor.

Önümüzdeki hafta sermayenin hangi alanlarda kaldığını takip ediyoruz. 👇

#CapitalRotation #BIST100 #Borsaİstanbul

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🌍 HAFTALIK SERMAYE ROTASYONU

Bu hafta global piyasalarda #faiz ve #dolar tarafındaki yükseliş öne çıktı.

#US10Y +4.36% | #DXY +0.61%
Buna karşılık #kripto, değerli metaller ve #Brent tarafında haftalık geri çekilmeler görüldü.

Ancak aylık tabloya baktığımızda liderlikler henüz tamamen değişmiş değil.

#TOTAL3 +13.51% | #Brent +2.53% | #Silver +0.36% | #Platinum +1.95% | #Copper +2.51% MTD

Haftalık geri çekilmeler, aylık görünümdeki güçlü alanlarda kısa vadeli realizasyon ihtimalini gündeme getiriyor.
Asıl soru: Bu bir kâr satışı mı, yoksa liderlik değişiminin başlangıcı mı?
WTD hareketleri, MTD ve YTD görünümüyle birlikte takip ediyoruz. 👀
#CapitalRotation #Macro #Markets

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

SATIŞ SONRASI SERMAYE NEREYE TUTUNACAK?

Geçtiğimiz hafta #BIST'te sert satış gördük.
Ancak satışın içinde bile bazı sektör ve hisselerde relatif güç korunmaya devam etti.

Global tarafta ise Fed faiz artışına rağmen #Crypto, #Silver ve #Copper yeniden güç kazandı.

Önümüzdeki haftanın ana sorusu:Bu hareketler sadece tepki mi, yoksa yeni bir sermaye rotasyonunun ilk işareti mi?

#BIST'te özellikle #Banka, #Kimya ve #Maden tarafındaki direnç; globalde ise #Crypto ve metallerdeki toparlanmanın kalıcılığı takip alanımız olacak.
İlk tepkiyi değil, sermayenin nerede kaldığını takip ediyoruz.

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#TAVHL GÜNCELLEME 🟠

Ulaştırma sektörü baskı altındayken #TAVHL tarafında dikkat çeken bir likidite süpürmesi ve güçlü tepki geldi.

Fiyat 259.25 EQ seviyesinin bulunduğu talep bölgesinden tepki alarak günü %4.44 yükselişle 274.75 seviyesinde tamamladı.

📌 259.25 EQ / 250 altı → yapının kritik desteği.
📌 302.75 EQ → ilk önemli direnç.
📌 Üzerinde kalıcılık → 342.25 EQ bölgesini gündeme getirebilir.
Şimdilik önemli olan talep bölgesinin korunması ve tepkinin kalıcılığı.
Relatif gücü takip ediyoruz.

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#TAVHL GÜNCELLEME! ŞİMDİLİK DEVAM DİYOR

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SISE GÜNCELLEME 🟠

Düşen trend kırılımı sonrası gelen yükseliş, 46–48 Major OB bölgesinden satışla karşılaştı.

Fiyat şimdi 37.10–40.00 ana talep bölgesini yeniden test ediyor.

📌 39.62–39.80 üzerinde tutunma → tepki ihtimalini koruyor.
📌 37.10 EQ altı kalıcılık → yapıyı zayıflatır.

Şimdilik kritik bölge belli. Tepkiyi ve kalıcılığı takip ediyoruz.

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SISE GÜNCELLEME !

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#EREGL - TEKNİK & REJİM GÜNCELLEMESİ
Zirve seviyelerinden gelen düzeltme sonrası fiyat, kritik likidite alım bölgesini test ederek taban arayışını sürdürüyor.
📌 SMC & Yapısal Analiz:
- Liquidity Sweep (Likidite Temizliği): Düşen trend sonrası oluşan konsolidasyon bölgesinin dip seviyesi aşağı yönlü sarkıtılarak satıcılı stoplar temizlendi (35.84 düşüğü).
- Demand Zone (Talep Bölgesi): Fiyatın 36.00 - 38.00 aralığındaki ana talep kutusu içine tekrar girmesi, dip seviyelerde Smart Money ilgisinin devam ettiğini gösteriyor.
- EQ Seviyesi (37.14): Kutu içi dengelenme noktası olan 37.14 EQ seviyesi, tepki hareketinin güç kazanması için ilk geçilmesi gereken direnç eşiği

- Kritik Eşik: Bölge altındaki (35.80 altı) kalıcı günlük kapanışlar talep yapısını bozacağından alt desteklerin takibini gerektirir.
📌 Özet: Klasik bir "Spring / Likidite İğnesi" hareketi sonrası fiyat karar aşamasında. Talep bölgesinde kalıcılık sağlandığı takdirde yukarı yönlü tepki dalgası ivme kazanabilir.

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#EREGL GÜNCELLEME !

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SASA - TEKNİK & REJİM GÜNCELLEMESİ
Hafta içi haber akışı ve genel piyasa satışıyla yaşanan sert geri çekilme, fiyatı doğrudan ana karar bölgesine taşıdı.
📌 SMC & Yapısal Analiz:

Liquidity Sweep & Demand Zone: Üst kanaldan gelen sert satış, trend kırılım seviyesinin dip bölgesinde yer alan 2.26 - 2.35 Demand Zone (Talep Bölgesi) alanına kadar sarktı.
-EQ Seviyesi (2.26): Talep bölgesinin tabanı ve dengelenme noktası olan 2.26 EQ, fiyatın altına sarkıp likidite aldığı ancak reaksiyon aradığı kritik seviye.

-Trend Kırılım Testi: Düşen trend çizgisinin kırılımı sonrası gelen bu retracement (geri çekilme), yapının sağlıklı bir "re-test" sürecine dönüp dönmeyeceğini belirleyecek.
🎯 Beklenti & Senaryo:Fiyatın bu talep bölgesinde (2.26 - 2.35) taban oluşturup tutunması durumunda, tepki alımlarıyla birlikte ana hedef yukarıda likiditenin beklediği 3.49 EQ / Supply Zone (Arz Bölgesi) aksı olacaktır.
⚠️ Kritik Eşik: 2.26 seviyesinin altındaki kalıcı günlük kapanışlar talep bölgesinin ihlali anlamına geleceğinden yapısal görünümü zayıflatır.
📌 Özet: Sert satış sonrasında fiyat en ana talep bölgesine sığınmış durumda. Bakalım bu bölgeden Smart Money tepkisi gelip trend ikincil dalgayı başlatacak mı?

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#SASA GUNCELLEME !

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🇹🇷 BIST SEKTÖREL ROTASYON VE HİSSE BAZLI REJİM ANALİZİ

#XU100 haftayı -%6.68 düşüşle tamamlarken, satış baskısı piyasanın geneline yayıldı. Ancak bu sert geri çekilmeye rağmen sermayenin tamamen çıkmadığı, belirli sektör ve hisselerde relatif gücün korunduğu görülüyor.

📊 Sektörel Görünüm

🟢 Banka (#XBANK)
Haftalık -%2.82 ile endekse göre daha dirençli kaldı ve aylık bazda pozitif yapısını korudu.
🟢 Kimya (#XKMYA) & Maden (#XMADN)
Kısa vadeli geri çekilmeye rağmen orta vadeli güçlü rejimlerini koruyor.

🔴 Holding (#XHOLD) & Sanayi (#XUSIN)
Haftanın satış baskısını en yoğun hisseden gruplar oldu.
🔴 Ulaştırma (#XULAS)
Aylık bazda zayıf görünümünü sürdürüyor.

🎯 Endeks Düşerken Ayrışan Hisseler
Genel piyasa baskı altındayken sermaye akışını koruyan isimler:

🟢 #TUPRS
🟢 #TAVHL
🟢 #TOASO
🟢 #HALKB
🟢 #PETKM
🟢 #ASELS
Buna karşılık:

🔴 #KORDS
🔴 #SASA
🔴 #KONTR
🔴 #ASTOR

haftanın en zayıf fiyatlamaları arasında yer aldı.

📌 Özet:
Endeksteki sert satışa rağmen para tamamen piyasadan çıkmıyor.
Özellikle Banka, Kimya ve Maden tarafındaki göreceli direnç dikkat çekiyor.
Toparlanmanın genele yayılması için bu lider alanların güçlenmeye devam edip etmeyeceği kritik olacak.
#CapitalRotation #BIST100 #Borsaİstanbul

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🌍 HAFTALIK SERMAYE ROTASYONU

Bu hafta #Fed'in 25 bp faiz artışıyla birlikte faiz tarafındaki baskı yeniden gündeme geldi.

Ancak haftanın tamamına baktığımızda fiyatlama tek yönde kalmadı.

#Crypto +4.33%
#TOTAL3 +4.78%
#Silver +4.76%
#Copper +4.48%
#Gold +1.83%
Buna karşılık geçen haftanın güçlü alanlarından #Brent %2.92 geri çekildi.
#US10Y ise haftayı yatay tamamlasa da ay başından bu yana %4.25 yükselişte.
Yani Fed faiz artırmış olsa da haftalık fiyatlama, sermayenin tamamen riskten çıktığını göstermiyor.
Geçen haftaki realizasyon sonrası sermaye yeniden riskli varlıklara mı dönüyor?

Önümüzdeki hafta kalıcılığı takip ediyoruz.

#CapitalRotation #Macro #Markets

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🇹🇷 BIST'TE SERT RİSK AZALTMA

#BIST100 bugün %5,54 geriledi.

Ancak asıl dikkat çeken, satışın sadece endekste kalmaması.

#Bankacılık %6,38, #Holding %6,48 düşerken satış BIST geneline yayıldı.

Son haftalarda gördüğümüz sermaye rotasyonu bugün güçlü bir satış baskısıyla karşılaştı.

Şimdi kritik soru:

Bu hareket bir realizasyon mu, yoksa rotasyonun yönü mü değişiyor?

Yarın hangi sektörlerin ve hisselerin satıştan daha güçlü çıktığı önemli olacak.

#CapitalRotation #BIST100 #Macro

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🇹🇷 BIST'TE ROTASYON ENDEKSİN ÖTESİNE YAYILIYOR

#BIST100 bu hafta %2,23 yükselirken, fiyatlama artık sadece endeks seviyesinde kalmıyor.

#Banka %1,95, #Holding %1,87, #Sanayi %2,49 ve #Maden %2,28 yükselerek haftalık hareketin alt endekslere yayıldığını gösteriyor.

Özellikle ay başından bu yana güçlü kalan Banka ve Maden tarafında sermaye rotasyonu dikkat çekiyor.

Tekil hisselerde ise #İşBankası, #VakıfBank ve #Halkbank, bu hafta yükselişleri sınırlı kalsa da ay başından bu yana güçlü fiyatlamasını koruyan isimler arasında.

Sanayi tarafında #SASA, #PETKİM, #SISE, #KOZAL, #AltınyağMaden, #Kontrolmatik ve #Tüpraş radarımızda.

Ulaştırma endeksi haftalık kâr satışı yaşasa da #Pegasus, #TAV ve #GSD Denizcilik tarafında sermaye akışının korunduğu görülüyor.

#BIST'te artık sadece endeksin yönüne değil, sermayenin hangi alanlarda kaldığına bakıyoruz.

#CapitalRotation #BIST100 #Borsaİstanbul

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🌍 HAFTALIK SERMAYE ROTASYONU

Bu hafta global tarafta rota değişiminin izleri daha belirginleşti.

#US10Y ve #Brent haftanın öne çıkan liderleri olurken, geçtiğimiz dönemin güçlü grupları olan #kripto ve değerli metallerde kâr satışları görüldü.

Özellikle #Brent tarafında güçlü fiyatlama devam ederken, #US10Y'deki yükseliş de faiz tarafındaki baskının yeniden öne çıktığını gösteriyor.

Buna karşılık kripto ve değerli metallerdeki haftalık geri çekilme şimdilik liderlik kaybından çok realizasyon görünümünde.

Önümüzdeki hafta asıl takip edeceğimiz konu:

Bu hareketler geçici bir realizasyon mu, yoksa sermaye rotasyonunda yeni bir yön mü oluşuyor?

Takipteyiz. 👀

#CapitalRotation #Macro #Markets

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

🇺🇸 CPI SONRASI FİYATLAMA

ABD CPI verisi beklentilerle uyumlu geldi.

Ancak veri sonrası son 2 saatte piyasa fiyatlaması dikkat çekici:

US10Y ↓
DXY ↓
Gold ↑
Silver ↑
BTC ↑
Dün PPI sonrası gördüğümüz faiz baskısının aksine, bugün risk iştahı ve değerli metaller tarafında toparlanma görüyoruz.
Şimdilik rota değişimi demek için erken.
Ancak bu fiyatlamanın kalıcılığı, haftanın hikayesi açısından kritik olacak. 👀
#CPI #CapitalRotation #BIST100

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#PPI sonrası ilk fiyatlama: faiz baskısı + enerji desteği öne çıkıyor.
Ancak rotasyon değişimi demek için henüz erken.
Kalıcılığı takip ediyoruz. 👀

#PPI #CapitalRotation

[Macro Regıme Lab @MacroRgmLab]

#PLATINUM GÜNCELLEME !!!

Ağustos ayında sermaye rotasyonunu kendine çeviren liderlerden biriydi. Önemli bir majör alanda işlem görüyor. Bakalım gücü tükenip realizasyona mı gidecek, yoksa güçlenerek bir üst arz bölgesine mi yükselecek?