Lotso

[Lotso @VincenttGu]

@ShanghaoJin @yao30059829 民粹需要叙事，叙事还不能太复杂，否则他们理解不了，也不利于传播，进而把复杂的决策过程简单化。通过民粹持续获得的凝聚力就是春药，药不能停，还得加大剂量。整个决策层后期会被裹挟而失去政策弹性。有没有赢家不好说，国家和百姓肯定是输家。金先生喊出精英治国需要勇气👍

[Lotso @VincenttGu]

@iiiinvest 我是��下跌的时候被多空双杀😂

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 @0x3c3c3c3c 我来了。确实是好东西！

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 收到🫡

[Lotso @VincenttGu]

@ShanghaoJin 2大正时期向政党政治转型，决策碎片化，元老凋零，晚辈的路径依赖，军人和政府大多没有停下来的勇气和智慧。加藤高明并非忘了明治时期千方百计避免外交孤立，而是觉得国际局势变了，高估了日本的能力边界，也低估了英美的反应。

[Lotso @VincenttGu]

@ShanghaoJin 1拜读！日俄战争时期开国功勋尚存，决策高度集中，外交上不只是陆奥小村等人有战略眼光，整个政府目标非常明确，清楚国力的边界，从攻打旅顺就开始谋划停战，接下来的一场又一场胜利也并没有冲昏明治政府的头脑。民间倒是晕了。

[Lotso @VincenttGu]

@ShanghaoJin 娓娓道来，佩服！日本近代的选择并不多，否则山县不会提出主权线和利益线。日俄战争是后面一切的起点，也是20世纪前半叶的最大推手。日俄战争极限梭哈，导致举国放不下满洲。暴走的军方有些时候比民间还克制😂

[红嘴蓝鹊 @lanque300825]

@ArtofSpecuycky 这几日养成立即问AI做功课的体系
A. Glass Core（玻璃基板）
1.问核心股，
2.问上游材料端，
3.问镭射钻孔加工设备端，
看到一个就复盘一个，截图保存归档学习资料。

[Art of Speculation @ArtofSpecuycky]

看了很多朋友的留言，顺便把这些AI板块我心里对应的美股（含ADR）代表公司整理一下

1. 存储（HBM + DRAM + eSSD，已经涨价、签长单、利润兑现）：MU、SNDK、DRAM ETF
2. GPU（AI时代的算力引擎，训练和推理的绝对核心）：NVDA、AMD
3. 光互连（800G / 1.6T + Scale-Up + Scale-Across，连接接棒算力）：LITE、COHR、MRVL、NOK、AAOI
4. 先进封装（CoWoS + CoPoS + HBM封装，HBM和GPU放量的前提）：TSM、AMKR、ONTO
5. ASIC + Networking（自研芯片、交换芯片、SerDes、DSP）：MRVL、AVGO、ALAB、CRDO
6. CPU（EPYC、ARM、Grace、Axion，推理时代CPU重要性回升）：ARM、AMD、QCOM、INTC
7. 电力 / AI Factory（变压器、电网、UPS、800V DC、BBU，并网容量是真瓶颈）: ETN、GEV、NVTS、FPS
8. 液冷（DLC、CDU、冷板，高功率机柜必选项) ：VRT
9. 核能 / 发电（长期空间巨大，但兑现节奏慢于电力设备）：CEG、VST、OKLO、SMR、BWXT
10. PCB / ABF / CCL（AI服务器和先进封装配套材料，真实受益但控制力弱于前面）：TTMI（PCB）、UMICY（ADR，ABF载板龙头）
11. MLCC / 被动元件（高频高压高功率带来用量提升，属于配套瓶颈）：MRAAY（ADR，全球MLCC龙头）
12. 半导体设备（检测、量测、测试、先进封装设备，卖水给淘金者）AMAT、KLAC、LRCX
13. Physical AI（机器人、自动驾驶、工业AI，空间大但2026仍偏预期）：TSLA（机器人 + 自动驾驶 + 世界模型）、QCOM（Edge AI + 汽车 + AR）、BB、AMBA（边缘视觉AI SoC）、OUST（数字激光雷达）
14. Agent / 数据层（方向确定，但赢家和利润分配还不清晰）：MDB、SNOW、DDOG
15. 稳定币 / AI金融（AI Agent未来支付层，空间巨大但商业化还早）：CRCL

[Satya Nadella @satyanadella]

https://t.co/vLmiBKTtX3

[Lotso @VincenttGu]

https://t.co/1BcvI8btjX

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 嗯。我MRVL和CRDO仓位差不多，一个吃到了肉，一个吃到了大跌。

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 我炒股第一年惨痛的教训是：莫挨中概😂

[qinbafrank @qinbafrank]

https://t.co/hH0FQPgIt3

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 @ArtofSpecuycky 来了来了

[Lotso @VincenttGu]

@lanque300825 哈。认知不足+不敢交易自己所看到的。真是拍大腿

[红嘴蓝鹊 @lanque300825]

证明我有在学习，有在做阅读理解，以提高认知。

[红嘴蓝鹊 @lanque300825]

温故而知新中