のりたま

Quietly endure, silently suffer and patiently wait.

[のりたま @NiziQu]

@mageya_curve お前は余裕そうやん

[のりたま @NiziQu]

フジクラ他のサブセクターにも迷惑かけまくってて草

[のりたま @NiziQu]

イナゴの大移動とサブセクターの中でのアンワインド凄すぎてビビる

[のりたま @NiziQu]

ランキング見ると日本は飛び抜けた選手はいないけど、二軍含めて層の厚みを改めて感じる。

[保守速 @hoshusokuhou]

【2026年6月最新】日台韓企業・時価総額トップ10

首位は台湾TSMC（約376兆円）、2位は韓国サムスン。
日本は半導体大手のキオクシア（約51.8兆円）が4位にランクイン！続く5位にトヨタがつける展開となっています。

※1ドル＝160.95円換算

[のりたま @NiziQu]

トヨタは三菱UFJ、東京エレクトロンにも時価総額抜かれると思う。

[のりたま @NiziQu]

フジクラまあ明日スト高として、会社がこんなコミュ障だと会社主導でボラ高めてるわけだし、一定のディスカウントかかりそうな気もするけどな。

[のりたま @NiziQu]

@AzabullCapital ストップ高でしょうね…

[のりたま @NiziQu]

フジクラ起点でイナゴの光シフトが起こってMLCC売られたらウケる。光ロングと言うか、フジクラなんてショートしてる投資家めちゃいそうだし、明日は一部で悲惨なことが起きそう。

[のりたま @NiziQu]

今までセールスのアイディアに乗ってトレードしたことは2回しかなくて、その2回目がつい最近なんだけど、今のところイニシエーションから20%位上がっててこういうのがもっとあればいいのになと思う。

[のりたま @NiziQu]

中身読んで無いけどヘッドラインの頭の悪さすごい。

[日本経済新聞 電子版（日経電子版） @nikkei]

大化けイビデン、PER100倍の対話力　日本株に海外マネー開拓余地
https://t.co/bTgGnZ9e4K

[のりたま @NiziQu]

夏のアメリカ家族旅行、今更物価に萎えてる。

[のりたま @NiziQu]

@ponyoonthebeach あー、なるほど。

[のりたま @NiziQu]

村田の社長も誘電の社長も需給逼迫による値上げはしないとパブリックに言ってるのに出所不明のメディアの価格テーブル頼りに値上げｺﾞﾙｧｧｧｧｧで買い上げられるのまじ尊敬する。

[のりたま @NiziQu]

和田木さん30人声出して笑った

[のりたま @NiziQu]

後追いで目標株価12万！よりもカウンターアーギュメントとしてこういうレポートの方がニーズあったりもする。

[RJC @RJCcapital]

Bernstein issues underperform rating on Kioxia ($285A):

Price target set to ¥40,000 , implying greater than 50% downside risk. The firm acknowledges that near-term momentum remains strong, with NAND pricing still rising, earnings growth expected to remain material, and the stock continuing to benefit from the broader AI-driven memory shortage. However, Bernstein’s core concern is that the market is capitalizing peak-cycle earnings as though they represent a sustainable long-term earnings base.

The report argues that NAND pricing is likely to peak in CY2027 and normalize into CY2028 as supply additions begin to catch up with demand. Bernstein’s SOTP framework treats the current earnings surge as a temporary windfall rather than a repeatable margin structure, assigning value to excess cash generation through CY2028 but applying normalized multiples to longer-term earnings. Under that framework, the firm estimates fair value at roughly ¥40,000 per share, implying approximately 50% downside from the current share price.

A key focus of the report is whether long-term agreements can reduce cyclicality in NAND earnings. Bernstein concludes that LTAs and financial guarantees may improve trough profitability but are unlikely to prevent meaningful earnings volatility. If spot prices fall sufficiently below LTA floor prices, customers may be economically incentivized to walk away from agreements and forfeit guarantees. Bernstein estimates that the current stock price would require either a 65% normalized gross margin, an 80% financial guarantee on LTA value, or a shortage lasting until CY2032, none of which it views as realistic.

The broader structural concern is China. Bernstein argues that aggressive NAND price increases could give YMTC and other Chinese suppliers greater room to scale, potentially allowing YMTC to become the third-largest NAND supplier by CY2028. The implication is not that memory fundamentals are weak near term, but rather that current profitability may be too high to sustain without attracting new supply and customer substitution.

[のりたま @NiziQu]

@ponyoonthebeach 医薬品にでもシフトしますか笑

[のりたま @NiziQu]

結局日本株テックっていう狭いスペースの中でアジアやアメリカの投資家も巻き込んでロングショート組むとどうしても歪みが生じるし、そこで利益上げるのは難解なパズル作るみたいな感じで無理あるよな。

[のりたま @NiziQu]

子どもの塾の算数の答案見ると、一番の小問集合以外全て記述式で、部分点で点数をそれなりに稼いでた。別に部分点の付け方自体に違和感はないけど、大体の学校は答えだけだし、基本的には答えだけか、記述式でも途中式への配点は極力少ない方がいいと思うんだけど、どうなんだろう。知らんけど。

[のりたま @NiziQu]

イスラエルの存在忘れてたw

[ありゃりゃ @aryarya]

イスラエル、米イラン合意に猛反発　レバノン攻撃を継続
https://t.co/Cs268JPNFn

[のりたま @NiziQu]

理想的にはいろんなセクターでバランスよく稼げるのがいいんだけどもう機能不全に陥ってるセクターが多くて、そんなところであがくよりもとりあえず株価上がるところで勝負ってのもあると思うけど、上がるけど混雑してるところで利益上げるも難しくて詰む