AtiSong🔆

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

这两天一直没缓过来，沉浸在深深的懊悔之中。。。

[加密狗 @jiamigou]

https://t.co/PisSOB9eUf

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@giantcutie666 哥 这是真的吗？？？

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@Arya_web3 羊姐山东哪里的啊？？

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@yuyue_chris 要不我小孩让你帮忙养几年吧。。。

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

这一个月完完全全都在做空$LAB，而$LAB这一个月从4u涨到了19u！！
现在想想都害怕

[Pike时政财经分析 @BigbirdflyChan]

6月18日，JP摩根发布了一份非常重要的ASIC行业报告，我提取了一些关键内容和大家分享。

报告最核心的观点是：AI时代正在推动定制芯片ASIC进入新一轮黄金周期，而最大的受益者是Broadcom和Marvell。对的，Mrvl最近风头十足！！独占存储，光通讯，Asic芯片设计三大热点赛道，难怪股价走势如此坚挺！😄

接着报告提到为什么云剧透要设计自己的XPU芯片：AI训练几乎被NVIDIA GPU主导。GPU的优势是通用性强、生态完整，但问题是成本高、功耗高，而且很难针对云厂商自己的软件栈和模型架构做深度优化。因此，Google、Amazon、Microsoft、Meta、OpenAI、SoftBank等公司都在加速开发自己的AI ASIC芯片。

然后报告提到值得关注的一个预测：JP摩根预计，到2027年，AI ASIC/XPU的出货量将首次超过GPU。报告预测2027年ASIC/XPU出货量达到1250万颗，而GPU出货量为1090万颗。也就是说，ASIC/XPU占比达到53%，GPU占比为47%。

我认为这是整份报告里最重要的产业趋势判断。因为这意味着未来AI加速器市场可能不再是NVIDIA GPU单一主导，而是进入“GPU + ASIC双轨制”的时代。这个判断非常大胆，也非常值得美股投资者关注。

另外报告还解释了为什么云厂商不能完全自己做XPU芯片的原因：云厂商虽然有软件能力、模型能力和系统架构能力，但并不一定具备完整的底层芯片工程能力。真正困难的部分包括高速SerDes接口、HBM接口、chiplet设计、先进封装、2nm/3nm物理设计、功耗验证、热设计、tape-out等，这些能力需要十年以上的积累，正是Broadcom和Marvell的护城河。

对于Broadcom， JP摩根预计Broadcom AI收入将从2025年约200亿美元，大幅增长到2027年超过1500亿美元，这个涨幅非常惊艳，目前市场上很少有这么乐观的预期，值得关注。另外JPM海列举 了AVG目前的Asic项目名称：Google TPU、Meta MTIA、Anthropic TPU、OpenAI ASIC，以及SoftBank/ARM XPU。

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

最近一直在来回做空$LAB , 有赢有亏，但总体还是赚的

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

$LAB 终于要撑不住了吗？
可惜我的空单又平早了

[梭哈.AI @SUOHA_AI]

大家可能低估了 Serenity 这篇推文的含金量

Serenity 说：如果一年要把 10 万美元变成 100 万美元，他会选 $XLU 的 OTM 2 年期 LEAPs

$XLU 是美国公用事业板块 ETF，主要持仓电力、燃气公司，是最直接暴露美国电网和发电能力的工具

美国电力已经成了 AI 竞赛的最大瓶颈， AI 数据中心需求爆炸，但美国本土电力严重不足....

巨头们非常迫切，必须想尽办法快速解决电力问题。他们一方面在美国加速建设 behind-the-meter 天然气发电厂，另一方面也在海外其他国家建数据中心和电力项目来分担压力

➤OpenAI Stargate 项目：计划投入 5000 亿美元，目标建 10GW AI 数据中心容量

➤Meta：路易斯安那大项目投资超百亿美元，可扩展到 5GW 算力

➤Amazon：宾州投入超 200 亿美元建核电直接供电的 AI 数据中心园区

➤Microsoft：160 亿美元重启 Three Mile Island 核电站，835MW 电力专供 AI 数据中心

➤Google：47.5 亿美元收购能源开发商，直接掌控可再生能源资产给数据中心用

➤Oracle：计划建吉瓦级数据中心，用 SMR 小型核反应堆直接供电

最有钱的几家公司正在把数百亿甚至数千亿美元砸进电力和数据中心，就因为电力已经成了决定性瓶颈

再看回 Serenity @aleabitoreddit 的观点

AI 电力需求暴增，必须大规模新增可靠发电和电网升级。2026 年正好碰到降息周期，这些因素叠加在一起，让电力相关板块成为一个值得关注的暴露方式

数据就在这里，真实发生的资本支出摆着。到底是不是历史性机会，时间会给出答案🧐

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@giantcutie666 我可以叫你妈妈吗

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@xzzzjpl 金家一直统治下去的难度比习家要低，毕竟两代人打下了好基础，习总要千秋万代，要走的路还挺长。

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

祝领袖们生日快乐，美区时间老特过生日，东八时区习近平生日，两个人生日不同，但是天涯共此时

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@xzzzjpl 冥冥之中竟有巧合，虽然不是同一天，但两个人的主线剧情重合了

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@hongkongdoll 不到150 的小短腿

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@xiaoayi1997 所以N=1 ？？

[大漂亮| C Labs @giantcutie666]

翻译一下彭博社这个报道：

中国经济就像两百多斤的胖子，本来失业潮+原材料涨价，经济已经流不动了，但是政府疯狂发债印钞弥补了这一点。

失业潮又保证了印钞不流到老百姓手上，不仅没有恶性通胀反而有点通缩😅

而近期油价上涨，又把通胀率拉回到让全世界羡慕的温和通胀区间🤣

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@giantcutie666 总结的真到位！！！

一个bug 是bug ，一堆bug 能work

[AtiSong🔆 @Ati_Song]

@EvanCrypto17 事实证明 被人骂的最狠的孙割 反而是最争气的那个