JacksonSZ

[大漂亮| C Labs @giantcutie666]

2950亿美元还得分摊五年...

美国四大云��商（微软+谷歌+亚马逊+Meta）合计2025年资本支出已经超过3000亿美元了😅

今年几大巨头IPO，市场募资的钱也是几千亿美金。

不过中国最大的优势是牛马成本低，1美金能干美国10美金的事😁

[大宇 @BTCdayu]

在美国读大学，然后毕业进入spaceX，然后在几年内成为亿万富翁。黄铮就是毕业后加入才几百人的GOOGLE直接财富自由了。

最神奇的是那个加入scale AI的中国女孩，20多岁就有数十亿美元的财富——获得财富时，甚至她都不在那家公司工作了…

环境改变人生啊。生在一些糟糕的地方，甚至吃饱都成问题。

[JacksonSZ @JacksonSZ12]

@vivilinsv 不配得感。冒牌者症狀。要修行和頓悟。

[华尔街观察 Xtrader @cnfinancewatch]

AI科技细分领域相关企业

CPO
中际旭创、新易盛、天孚通信、华工科技

OCS
腾景科技、福晶科技、光库科技、德科立

MLCC
风华高科、三环集团、火炬电子、国瓷材料

PCB
胜宏科技、东山精密、深南电路、沪电股份

AI PC
京东方A、春秋电子、苏大维格、雷神科技

AI芯片
寒武纪、海光信息、沐曦股份、摩尔线程

AI服务器
工业富联、浪潮信息、紫光股份、中科曙光

存储芯片
兆易创新、佰维存储、德明利、江波龙

先进封装
通富微电、长电科技、华天科技、晶方科技

光纤光缆
长飞光纤、亨通光电、中天科技、���火通信

高速链接
立讯精密、兆龙互连、沃尔核材、鼎通科技

培育钻石

黄河旋风、惠丰钻石、恒盛能源、四方达

铜箔

铜冠铜箔、诺德股份、嘉元科技、德福科技

树脂
东材科技、圣泉集团、美联新材、宏昌电子

电子布
宏和科技、中国巨石、中材科技、国际复材

液冷
英维克、高澜股份、中科曙光、中菱环境

电源
中恒电气、圣阳股份、欧陆通、麦格米特

AIDC
润泽科技、网宿科技、光环新网、数据港

算电协同
豫能控股、协鑫能科、华电辽能、韶能股份

算力租赁
利通电子、大位科技、三人行、奥瑞德

[indigo @indigox]

昨天 HK Meetup 分享最有喜感的一张图！此刻的 Crypto 与房地产😂

[XTrader猫姐美股交易 @maojietrading]

高考快到了。这些年对名校这件事，越来越“祛魅”了。

不是说名校不重要，而是慢慢发现，学历和幸福感，好像并没有那么强的关联。

搬来美国这些年，身边有不少名校毕业的人。有斯坦福毕业的邻居，有哈佛商学院出身的教授，也有MIT毕业的工��师。他们优秀、努力，也拥有令人羡慕的履历。但生活依然是生活。有人为孩子操心，有人为工作烦恼，有人为家庭奔波，有的为投资崩溃。

名校并没有让谁自动获得快乐。

前段时间和朋友同学聊天，她说家里的园丁毕业于伯克利音乐学院。我听完愣了一下。倒不是觉得园丁有什么不好，而是忽然意识到：人生真的很难按照一张录取通知书去预测。

我们总以为考上某所学校，就能通往某种确定的人生。可现实往往不是这样。

真正让我印象最深的快乐，反而来自两个陌生人。

一个是学校门口的黑人保安。那天接孩子有点晚，他快下班了。戴着耳机，听着音乐，看见我的车，忽然轻松地转了个身，摆了个姿势，冲我露出特别灿烂的笑容。那种自在和松弛，隔着车窗都能感受到。

另一个是开车经过家门口卖芒果的墨西哥小伙。我摆摆手说不买。他笑着说：“没关系，送你几个尝尝，特别甜，你会喜欢的。”然后塞给我好多芒果，放着音乐开车离开。那种满足和快乐，简单得不可思议。

不知道为什么，这两幕画面近年常常会想起，比曾经见过的一些成功人士、亿万交易、商业传奇，更让我难忘，甚至每次想起都会不禁有一种“离佛最近的时刻”之感。

反正现在越来越觉得名校当然很好，努力读书当然值得，但幸福从来不是录取通知书的附赠品，也不会在年薪、头衔或者社会地位里自动出现。

人生很长，高考只是其中一个路口。对于孩子如此，对于父母也是如此。

所以有时陪娃写作业崩溃之后我也会想，何必呢？放过孩子，也放过自己。���高水长。未来总有未来的路吧。

[币圈老鱼🌊🌊 @Billions_2022_]

在关注的几只山寨以及看好的理由：

1. ONDO，RWA 仅仅是旧标签，Perp 才是新叙事，接着还有Ondo 主链等等。Perp 拉盘吸引热度是惯例。

2. XLM，美国本土项目+金融支付赛道的基础建设，美国金融 token 化改革的直接参与者，美国清晰法案的直接收益方。

XRP 聚焦在金融机构的大额结算，XLM 聚焦在中小企业和个人。同时也是 RWA 的基础建设。

3. NEAR，AI+Crypto 的基础建设。

4. BNB，Hype。万年青的平台币，用户体量+RWA 新叙事+足够的平台利润+回购机制，不涨都难。

5. JTO，没有特别好的故事，但是 k 线走的好，值得反复波段，今天波了一把，遗憾的是卖飞了。

老鱼选币优先看 k 线形态，然后再看背后的概念和叙事。同时满足条件的才是我们的山寨 alpha。

[felixhsu @Felix_Hsu]

关心我指标的小伙伴：

WaveTrend 振荡器最早由 LazyBear 在 TradingView 上发布（脚本名 “WaveTrend Oscillator [WT]”），其本身改编自 Market Cipher 等商业指标背后的思路。我的 WT OSC 沿用了这一核心算法：��计算价格（典型价 HLC3）相对于其 EMA 的偏离度，经过两层 EMA 平滑得到围绕零轴震荡的快线（WT1），再对快线平滑得到信号线（WT2）。当两线在超买/超卖区交叉时提示动量极值与潜在拐点，整体保持简单、可肉眼对照已知市场转折验证的设计取向。

把上述文字甩给你的AI去做vibe coding，你也能自己写出Pine脚本。

[OōEli.eth @ooeli_eth]

马斯克：

绝大多数前沿技能不是在课堂里学会的，而是在实践中学会的。

与其等待专家、老师或大学来传授答案，不如尽快动手，通过阅读、交流和反复迭代积累经验。

尤其是在创新领域，很多事情本就没有现成教材，真正的学习来自不断尝试、犯错和改进。

[凉粉小刀 @liangfenxiaodao]

这篇文章进一步坚定了把诺基亚放入抄底标的的决心。

让opus 4.8做了进一步分析，以下是分析结果：

InP是制造以下关键光学器件的核心材料——

EML激光器 → LITE、COHR受影响最直接。COHR之前财报提到InP基板交期超26周，影响15-20%潜在收入

Pump Laser（泵浦激光器） → 光放大器（EDFA）的核心部件，长距传输必须。LITE是主要供应商

Coherent光学PIC → Nokia/Infinera的相干光模块核心。但Nokia有InP自给能力所以受影响最小

Narrow Linewidth Laser → 相干通信必需的窄线宽激光器。

整个InP基板市场2026年只有$2.1亿——非常小。这就是为什么它是瓶颈——市场太小、扩产太慢、但下游需求（800G/1.6T/3.2T光模块）在指数级增长。跟2023年的HBM情况类似：市场很小但需求爆发，率先扩产的公司会吃到最大红利。

[OōEli.eth @ooeli_eth]

过去3年，纳斯达克，上涨翻倍！

市场虽有波动，但美股科技板块，尤其是AI相关公司，带动纳指实现了3年100%的上涨。未来，上涨态势还会延续。

[杨高能 @430Yang]

1995年，我见过一位88岁的老人。

���埔军校第五期团长。

他告诉我一句话，我到现在都忘不了：干，不要等。
……

[知识玩家 @BrainQuestor]

哈佛和斯坦福最聪明的学生并不比你聪明。

他们只是���止了用舒服的方式学习，转而用大脑真正有效的方式学习。

他们教授实际教授的10项技巧：

[Rocky @Rocky_Bitcoin]

木头姐的持仓，也很有意思！

深度聚焦于自动驾驶，基因与生物科技(AI医疗)，数字资产与下一代金融！

逐渐在减仓AI 硬件(#AMD)，持续在加仓 #CRCL #COIN！

#CRCL 假如回到缺口，71附近，也是性感价位，可以逐渐买起来！🧐

[AB Kuai.Dong @_FORAB]

一名墨西哥老哥，移民到美国后，为了获得更高收入，主动学习了焊接技术，然后他在 15 年以外包身份入职 SpaceX，后成为正式员工。

即使 5 年后他出售了部分股权，来购置大量房屋，但剩下的股权，现价值 88 万美金，他只是一名普通的工人，但这也是大多数 SpaceX 员工的写照。

[大宇 @BTCdayu]

赚钱就几个方法：

1、找到好标的
2、买
3、跌了再买
4、一直买，不要卖。

[Vincent | 信号＞噪音 @VincentLogic]

刚看完这个访谈，既被治愈了，也有点危机感。

这个山东妹子曲晓音太猛了：27 岁，斯坦福辍学，前 Facebook PM，现在创业还拿了 OpenAI 和 a16z 的投资。

她有个观点特别戳我：

AI 时代工作不会变少，反而会变多。

但给“老登公司”打工的机会会变少。

以后每个人都要把自己当成一个“一人公司”来经营，做通才比做螺丝钉重要太多了。

不管你是想创业、想转型，还是只是怕被裁员，这期都值得看。

很多话听着扎心，但确实是这个时代的真实变化。👇

[indigo @indigox]

Anthropic Institute 研究表明：AI 已经在加速 AI 系统的开发。截止至今，他们的的工程师平均每季度交付的代码量，是 2021–2025 年间的 8 倍。这篇报告分享了当 AI 可以自我递归改进后的三种可能：

1. 趋势停滞，但能力已广泛扩散——指数曲线其实是 S 曲线，撞到拐点（研究品味无法靠堆算力获得 / 供应链���能源算力 / 外生冲击）。但即便能力冻结在今天，世界也会大变（Project Glasswing 几周找出上万漏洞，100 人公司干 1000 人的活）。他们认为这个最不可能——因为至今没看到任何能力曲线弯折。这个情景留给社会的适应时间最多。

2. 实验室持续复合提效（最可能）——开发大幅自动化，但人类仍设方向、判结果。100 人公司能干 10,000 甚至 100,000 人的活。既能革新知识工作和政务，也能被用于威权监控、个性化操纵。但会撞上阿姆达尔定律：提速一环只会把瓶颈推到没提速的环节——Anthropic 已经遇到了，人类代码审查成了新瓶颈。"发现并修复瓶颈的速度"可能成为组织最重要的技能。

3. 完全递归自我改进，AI 开始造后继者（最担心）——进步速度只由算力决定，人退到监督/验证一个 AI 运行的"虚拟实验室"。对齐是最大未知数：要么模型够对齐、自己发现新解法甚至明智地主动停；要么今天罕见的对齐失败在"模型造模型"中复合放大，变得更频繁却更难懂，直到失控。

即便研发完全递归化，阿姆达尔定律依然管着普通人的生活——更强的智能学不会一种药几十年的真实效果、没法让选举提前进行、也没法一个周末就把陌生人变成老友！

递归智能以越来越快的速度构建自身，与人类、关系和治理的世界相遇——是这个未来里我们无法预测的又一部分。

我们应该如何做？为世界保留"放慢或暂停前沿开发"的选项。

Anthropic 承认自己正走向情景二、并把情景三当作真实可能，但全文的"我们该做什么"几乎没有技术药方，全是协调与治理——核心赌注是"能不能建出可验证的全球暂停机制"，而他们自己也承认这件事的可探测性��核武器难得多、时间还不够。

[比特币橙子Trader @oragnes]

老黄其实早就把 AI 的投资逻辑讲透了。

我把这套逻辑拆成了 5 层：

Layer 1 能源
没有电，就没有 AI
发电、核能、电网改造、储能，都是 AI 扩张的底层支撑

Layer 2 芯片
GPU、晶圆制造、半导体设备、光通信、存储
这是 AI 的“心脏”

Layer 3 基础设施
数据中心、服务器、液冷、电力配套、算力租赁，这是 AI 规模化落地的中间层

Layer 4 模型
谁在训练、部署、运营大模型
谁就掌握 AI 的核心能力

Layer 5 ���用
最终赚大钱的，可能不是模型本身
而是把 AI 变成真实收入的软件和应用公司

[华尔街观察 Xtrader @cnfinancewatch]

汤姆·李推荐的逢低买入美股：

1.
$IONQ
——拥有巨大不对称上行潜力的量子计算领导者
买入区间：20 - 25美元 = 早期价值积累

2.
$IREN
– 廉价能源 + AI计算能力 = 强大的利润率扩张
买入区间：25 - 30美元 = 强劲支撑 + 成本优势

3.
$ASTS
——具有全球可扩展性潜力的天基电信颠覆者
买入区间：65 - 70美元 = 高信心积累

4.
$CRWV
– AI数据中心REIT搭乘基础设施需求浪潮
买入区间：70 - 75美元 = 规模扩大前的早期布局

5.
$谷歌
（Alphabet公司）–凭借强大的现金流引擎在AI和搜索领域占据主导地位
买入区间：150 - 170美元 = 主要机构需求区间

6.
$BE
（Bloom Energy）——数据中心的电力需求推动长期增长故事
买入区间：120 - 130美元 = 先前底部 + 需求区间

7.
$COIN
（Coinbase）——受益于牛市周期的加密基础设施
买入区间：130 - 140美元 = 强��的周期性支撑

8.
$苹果公司
（苹果公司）– 生态系统护城河 + AI集成顺风正在形成
买入区间：220 - 230美元 = 长期价值区间

9.
$特斯拉
（特斯拉）– AI + 具备巨大上升空间的自动驾驶选择权
买入区间：280 - 300美元 = 强劲心��支撑位

10.
$LITE
（Lumentum Holdings）– AI数据流瓶颈推动爆发式增长
买入区间：500 - 550美元 = 动能延续基础

11.
$NVDA
（NVIDIA）– AI领域的领导者，拥有无与伦比的需求和定价权
买入区间：150 - 160美元 = 机构积累

12.
AMD
（AMD）——在AI芯片领域竞争，具有强大的上行潜力
买入区间：180 - 190美元 = 突破回测区间

13.
$HOOD
（罗宾汉市场）——零售交易增长+货币化扩张
买入区间：60 - 65美元 = 需求 + 增长拐点

14.
$SOFI
（SoFi Technologies）——金融科技公司规模扩大，盈利能力呈改善趋势
买入区间：13 - 15美元 = 早期底部

15.
$QS
（QuantumScape）——固态电池突破潜力长期
买入区间：5 - 7美元 = 投机性积累

16.
$MU
（美光科技）– 内存周期 + AI需求推动定价权
买入区间：310 - 320美元 = 周期底部支撑

17.
$SNDK
（闪迪）——AI和数据增长带来的存储需求激增
买入区间：550 - 600美元 = 结构区间

18.
$ONDS
（Ondas Holdings）– 私有无线 + 无人机技术的早期增长阶段
买入区间：5 - 6美元 = 高风险积累

19.
$��克
（耐克）——具有利润率恢复潜力的全球品牌重塑
买入区间：35 - 40美元 = 长期支撑位

20.
$COHR
（相干公司）——在AI数据爆炸中布局光学基础设施
买入区间：220 - 230美元 = 直接的LITE联动交易