Eagle.LINx

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment @artusdt cohr能买了吗？买了一些

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@meru1221_ 怎么不等等买iPhone18Pro

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@0xMilkRabbit 澳门Apple店支持云闪付主扫或被扫吗

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@goodbabylike520 @meilishanxi 【疯狂的赛车】主题曲-「浮沉的兄弟」 戎祥

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@michael_rigoni @SiversSemicond This is just a Mikros heatsink. How is it related to Sive?

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment @aleabitoreddit 大盘跌这么猛，sive也会被带下来

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment CEO印度味好重啊哈哈

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment @aleabitoreddit 台股怎么买阿，ib买不了阿

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@JaneLee47746179 @m1iles @OGCapital25 18M

[vivienna.btc @viviennaBTC]

终于把磨了好久的四大宏观(美债、美元、黄金、通胀)看板上线啦！
最近彻底沉迷 AI Coding，每天用 Claude 写代码写到半夜，一版一版迭代调试，总算把这套自己梦寐以求的实时看板做出来了～

为什么要做这些？

宏观因子建模本质上是把高维、噪声大、强相关的时间序列数据，转化为低维、可解释、可预测的信号，用于资产配置、择时和风险管理。

我把常见的宏观因子分成几大类：

• 利率/货币政策类：真实利率、期限利差、forward curve、政策预期路径

• 通胀类：核心通胀、预期通胀（breakeven）、薪资-通胀螺旋、财政驱动

• 增长/风险偏好类：增长 surprise、信用利差、VIX、美元carry

• 商品/避险类：黄金真实收益率敏感度、地缘风险溢价

• 流动性/供给类：美债净供给、央行资产负债表、美元流动性指数

我选择了黄金、美元、美债、通胀因子这四个类别。

对资产管理最实际的帮助：

• 快速抓住宏观拐点
• 看清多因子驱动逻辑
• 辅助大类资产配置和风险对冲
• 自己改权重、自己看结果，超级爽

四大看板亮点：

美债看板
实时收益率曲线 + 智能因子计分卡（-2到+2自动打分，帮你判断久期和曲线立场）+ 政策路径 + 供给资金流

https://t.co/bfvzxm3BNk

美元看板
DXY多因子估值模型（利率差+风险溢价+便利收益+波动预警）+ 综合评分 + 持仓分析，一眼看美元强弱

https://t.co/DHdOCDhh0T

黄金看板
多因子信号强度 + SHAP归因瀑布图 + 体制切换预测，搞懂黄金到底在涨啥

https://t.co/4wtOe2V5Je

通胀因子看板
五维通胀压力评分 + 四资产信号塔 + 体制诊断，提前闻到通胀味儿

https://t.co/e3oAYbyADv

重要提醒：这些看板仅供教育和研究使用，绝不构成任何投资建议。市场有风险，决策还得靠自己！

全部免费、数据实时更新，还支持自定义因子权重。感兴趣的同学可以一起开放交流量化建模方法与实际落地流程。
欢迎大家来玩、来反馈、来一起交流～ 我继续用 Claude 肝新模块！

#宏观交易 #黄金 #美债 #美元 #通胀 #AI_Coding #Claude （vivienna.btc × Claude 沉迷副产物）

[陈剑Jason @jason_chen998]

30年期美债收益率突破5%创下自2007年以来最高水平，这意味着什么？先分享个热知识，美债收益率越高，越意味着没有人愿意买美债了，因为只有买家不足的情况下才需要更高利率来吸引资金，而债券发行时的利息是固定的，所以当前收益率=固定利息/市场价格，因此现在的状况是投资者抛售美债，导致债券价格下跌，利息上涨，而30年美债作为全球无风险资产之锚，意味着在高通胀、高债务等因素叠加下，投资者对于美国财政可持续性的担忧，从而卖出30年美债降低长期风险。

又恰恰因为美债利率的上涨，原本用于投资股票、房产和比特币的风险资金可能就会投入到无风险的美债中，于是吸血全球流动性。

哎奇怪的来了，前脚刚说因为大量抛售没有人买美债导致收益率上涨，但后脚又说因为收益率上涨所以资金会买美债，这不是前后矛盾吗？

这就是美债收益率如果一直持续上涨最恐怖的事情，将会进入短期资金和长期资金同时绞杀在一起的死亡螺旋。

当初购买30年美债的人，都是一批对于风险非常厌恶的“死钱”，他们现在卖出则也同样出于规避长期风险，所以这些本来就不具备流动性的资金会去购买短期国债、货币基金甚至就持有美元现金不动，也不会去购买股票等风险资产，所以长期资金从美债中出来后，也还是长期资金。

而因为美债收益率上涨，原本追求更高收益率可以承担一定风险的活钱，这时候就心痒痒了，他们就有可能会卖出风险资产从而购买美债，于是短期资金就变成了长期资金。

所以这并不是自相矛盾，而是短期资金和长期资金的一种置换，棘手的地方在于这是一种单向置换。

而最极端的一种情况，则是利率持续且突然上涨到6%甚至更高，因为在此之前很多银行、保险、养老等金融机构是低利率时期购买的长期美债，就会导致他们的账面资产大幅度下跌，于是就会被迫卖出，甚至有可能出现爆雷崩盘，而这个过程又会进一步推高美债，从而进入一种更恐怖的资产减值→卖出美债→→利率上涨→机构爆雷→资产减值的死亡螺旋。

这也就是巴菲特手握巨量现金按兵不动又伺机而动的原因，现在只希望美债能稳住5%的位置持续换手，消化掉卖压，否则就真让巴菲特这家伙得逞了。

[OrangeGroveCapital @OGCapital25]

$SIVE

Amazing read, thanks for this Chris!

Some takeaways:

- "Indium phosphide is so bad. It's actually insane. I don't know what a lot of people are going to do, but indium phosphide, anything indium phosphide related, is really, really, really bad."

- "But the processing of the indium phosphide into the crystal and then taking the wafer, then epitaxing the wafer and then printing the lasers onto the wafer, all of that, it's a complete disaster."

"Is there a subset of optics that you think is most important? The indium phosphide part, the lasers."

Great confirmation that lasers are the bottleneck.

[Sac @Saccc_c]

一哥们用 seedance 2.0 制作了一个近 2h 的人类进化史科普视频

视频全网撸了上亿的流量，但是哥们你得多有钱呀？这token费用不爆炸？

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment ibkr不能买美国otc市场的sivef，可以买瑞典市场的sive

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@aleabitoreddit Will the upcoming IPO of Cerebras Systems Inc. on the Nasdaq next week deal a major bearish shock to the optical module industry? It has been speculated that the chips developed by CBRS will no longer require a large number of optical modules for communication interconnection.

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@cherryPayment 今天咋跌这么猛😂😂😂

[Wealth Code @WealthCode99978]

🔥🎯 日本资金开始进场，但真正被低估的，可能不是“情绪”，而是 $SIVE 在CPO链条里的位置

市场刚刚注意到一个细节：日本社区在完成调研后，开始建立 $SIVE 的仓位。

这类资金动作往往不是短线行为，而是对供应链位置的确认。

而更值得关注的是，这背后隐含的，是全球CPO（Co-Packaged Optics）激光供应格局，正在悄悄发生变化。

先看几个关键结构变化：

1）$NVDA
通过从 $LITE / $COHR 手中“买断分配额度”，本质是在提前锁定未来几年激光资源。

这意味着：激光，已经从“组件”，变成了“瓶颈资源”。

2）$AMD
其CPO路线选择了 $GFS + $SIVE 的组合。

在剩余激光供应中，理论上 $LITE 仍可能参与，但前提是——还有未分配产能。

而现实是，$LITE 已明确表示其产能至少锁到 2028 年。

这直接改变了供应格局。

3）$MRVL
无论技术路径如何演进，其CPO方案都离不开激光器。

这使得它必须在现有供应链中，寻找“可用且合规”的供应商。

在这样的背景下，$SIVE 的位置开始变得非常特殊：

它几乎是市场上“最后几个仍具备独立供给能力”的纯激光供应商之一。

而且已经符合 Celestial 规格，这一点极其关键——意味着可以直接进入下一代架构体系，而不是边缘补充。

一些公开信息也在逐步印证这一点：

Ayar Labs 已从官网移除 $MTSI 和 $LITE，将 $SIVE 放在更核心的位置。这种供应商排序变化，通常代表验证阶段已经结束，进入优先合作阶段。

同时，Ayar 与 Alchip / GUC 等代工及设计生态存在关联，这进一步扩大了 $SIVE 在生态中的触达范围。

再看 $GFS 的公开材料，在 $AMD 确认其CPO合作路径后，市场上被公开提及的激光玩家，只剩 $SIVE 与 $LITE。

而考虑到 $LITE 的产能锁定情况，实际可用空间正在快速向 $SIVE 倾斜。

另外一个容易被忽略的点是，$SIVE 很可能在去年就已与 Win（稳懋）签署激光产能扩展协议，这意味着它在“需求爆发前”就已经开始准备产能。

如果把所有这些信息拼在一起，会看到一个趋势：

$NVDA 尚未完全锁定全部激光资源
→ 超大规模客户仍有溢出需求
→ $LITE 无法承接新增需求
→ 剩余需求自然流向仍有产能的供应商

而这个“剩余承接者”，目前看就是 $SIVE。

再回到为什么这可能是一个被忽视的长期机会：

第一，产品代际错位
$SIVE 并没有参与 800G 或更早的产品周期，因此没有历史包袱，也没有被旧需求锁死产能。

它的切入点，正好是CPO这一代的起点。

第二，估值体系错位
欧洲市场过去12个月收入定价，使其估值长期被压制，没有反映未来周期的变化。

第三，需求结构变化
当市场情绪围绕 $NVDA 波动时，真正被忽略的是：其带来的溢出需求，会传导到整个供应链。

而 $SIVE，正处在这个“被动受益”的位置。

更长周期来看：

2027 年，CPO 将进入第二阶段（1.6T），包括 $JBL 的 LRO 方案在内，都将推动激光需求进一步提升。

$SIVE 已经站在这一轮升级的入口。

再往后，2027 下半年到 2028 年，硅光子学可能开始向消费电子扩展——潜在应用包括 $AAPL 的设备。

同时，像 $AEVA 这样的 FMCW 4D AI 公司，也可能打开新的需求场景。

这意味着，激光不只是数据中心故事，而是更广泛的技术底座。

很多人忽略了一个事实：

超大规模公司不会“随机选择”一家约10亿美元市值的瑞典公司作为关键供应商。

一旦进入供应链，通常意味着：

技术验证已完成
产能路径已确认
合作周期是多年级别

而 $JBL 与 $SIVE 的直接合作，本身就是一个信号。

不是情绪，而是结构。

市场现在看到的，可能只是表面的一小部分。

随着更多人开始拆解供应链关系、研究公司演示材料、追踪生态合作，这条逻辑链会逐渐被市场理解。

问题在于：

当这件事被完全看懂时，价格还会在现在这个位置吗？

你更倾向这是一个被低估的供应链机会，还是只是阶段性的叙事放大？

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@v3wanu 那开通瑞典股票权限会被CRS吗？

[Eagle.LINx @Etzeagle]

@AntonLaVay @jimoyouwo 交易瑞典股票会不会被CRS？

[宇峒 @xYsfknBXPT6M0jo]

他们切开阿尔茨海默病患者的脑部，发现一种口腔细菌在里面存活。

在阿尔茨海默病大脑中发现的水平显著高于健康大脑。已发表。经同行评审。

牙龈卟啉单胞菌。牙龈疾病背后的细菌。产生名为gingipains的酶，一点一点摧毁神经元。

你刷牙时牙龈出血。你觉得这是正常的。

这是活跃感染。细菌通过出血进入你的血液。穿过血脑屏障。到达你的大脑。

它不会停下，直到有人杀死它。你的牙医不会杀死它。他只是绕着它清洁。

研究了420万患者。幽门螺杆菌——一种肠道细菌——显著增加阿尔茨海默病风险。另一项单独研究：风险增加2.85倍。

两种细菌。一种在你的口腔。一种在你的肠道。一种侵入大脑。另一种助长炎症，让它发生。两者都可杀死。但两者都没有检测。

乳香胶杀死两者。已发表。一种树脂。30美元/月。

每天1克。嚼它针对口腔。吞下它针对肠道。

你的牙医清洁你的牙齿。从不杀死感染。你的医生监测你的大脑。从不检查什么在侵蚀它。

细菌已经在你的口腔中。它是否到达你的大脑，由你决定。

你需要的一切在下面 ↓

Mastic gum 不只是杀死了与阿尔茨海默病相关的细菌——它还：

— 在无需抗生素的情况下杀死了幽门螺杆菌
— 在 2026 年的 RCT 中减少了腹胀
— 杀死了抗真菌的念珠菌
— 将 LDL 氧化阻断了 99.9%
— 降低了胆固醇和血糖
— 在体内将结肠肿瘤缩小了 35%
— EMA 批准作为药物

咀嚼它——杀死你口腔里的牙龈卟啉单胞菌。吞咽它——杀死你肠道里的幽门螺杆菌。一种化合物。两种细菌。两种传递方式。这就是为什么你要两种都做。

PMID 30746447 （阿尔茨海默氏症患者脑中的龈卟啉单胞菌）
PMID 38088512 （幽门螺杆菌 + 阿尔茨海默病，4.2M）
PMID 38258504 （风险系数为2.85倍）
PMID 16822220（嚼胶可杀灭龈下变形链球菌）
PMID 19879118 （幽门螺杆菌根除）
PMID 12748987 （LDL氧化）