Inv_T

⚡️광통신 인터커넥트 집중투자자
매주 포트폴리오 관심종목 집중분석🦸‍♂️
$MRVL 보유 | 틀린 판단도 기록합니다.

[Inv_T @Inv_TTT]

📌 성장률은 높은데, 왜 내 주식은 하락할까?

$AAOI $EOSE $TOYO 등 이런 기업들의 엄청난 미래 성장률만 보고 투자한적이 있습니다.
(AAOI 는 애정하는 종목입니다. 👼)

엄청난 성장률을 보고 FWDPER을 계산해서 투자했다면 이미 그 이상의 기대감을 만족해야합니다.

성장률이 높다는 이유로 주식을 샀는데 실적이 나올 때마다 주가가 하락한다면, 틀린 것은 실적이 아니라 기대였을 수 있습니다.

항상 느끼는건데 성장률이 낮은 기업들이 포텐이 터지면서 게임체인저가 됐을때가 진짜 돈버는 타이밍입니다. $DELL

앞으로도 고성장 기업에 관심을 가질 겁니다. 다만 성장률이 높다는 이유만으로 더 좋은 투자라고 생각하지는 않으려고 합니다.

제가 사고 싶은 기업은 가장 화려한 전망을 가진 기업이 아니라, 시장의 기대보다 더 잘할 근거가 있고 그 성과가 주주에게 돌아가는 기업입니다.

[THE GAP FATHER @HunterAllen4]

MRVL

let her rip. 😴

This in fact was the bottom, you’re welcome. We tapped 165$ previous resistance and have been ripping.

This thing is coiled. Higher lows, moving averages catching up underneath, and price pressing into the multi-month downtrend as we make a new September high.

Investor Day is October 6. I’m watching $255 as the flip level, with $280–$300 next.

The bigger story is the optical stack: 2nm 400G/lane PAM4, 800G ZR/ZR+, 1.6T ZR and a 102.4T CPO platform as AI networks move toward 3.2T. Copper is running into distance and power limits, putting optics front and center.

Rip salad time. Don’t blink 300 comes fast.

[Inv_T @Inv_TTT]

@Browniceon 너무 단기적으로 안봐도 될꺼 같아~
좋은 기업이야

[Inv_T @Inv_TTT]

📌 Same AI optics theme. Different ways to make money.

$LITE, $COHR, $MRVL and $TER often get grouped into the same AI optics trade. But that label hides where each company actually earns its revenue.

A simplified map of their optical exposure:

1️⃣ $LITE → Lasers, light sources, optical transceivers and optical switches.
2️⃣ $COHR → Optical components through complete transceivers.
3️⃣ $MRVL → DSPs and interconnect chips that process and move data.
4️⃣ $TER → Equipment that tests optical and electrical signals.

Their businesses overlap, but the metrics to watch differ. For components and modules: shipments, yields and pricing. For DSPs: customer adoption and transitions to higher speeds. For test equipment: customer equipment spending and production ramps.

“AI optics demand is strong” is only the starting point. Whose orders grow—and how much of that revenue becomes profit?

Owning several names in the same theme doesn’t automatically diversify the risk. I’d rather map how they make money—and how much they depend on the same customers.

[Inv_T @Inv_TTT]

@HunterAllen4 $KEEL 수량을 많이 모아놨습니다.
계약세건 발표가 임박했습니다.

[Inv_T @Inv_TTT]

@nohome_boom ㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋ
어렵습니다. 솔직하게 aaoi처럼 유상증자 언제해도 이상하지 않고 지정학리스크에 별의별게 달려있어서 투자 난이도 상급

[Inv_T @Inv_TTT]

$AXTI
미중정상회담 지정학리스크로 AXTI 남은 수량 정리했는데 눈물흘리는중 😹

이란전쟁 여파로 미중회담이 우호적으로 끝난다면 더 큰 힘을 얻을수도 있겠네요.

전 늦은감에 $AAOI 조금씩 늘리는중

[Photon Capital @PhotonCap]

- The most immediate catalyst for $AXTI is its addition to the S&P SmallCap 600, which became effective before the market opened on September 21.

- The inclusion has created buying demand from passive and benchmark-tracking funds, contributing to the stock's recent momentum.

- Fundamentally, AXT reported Q2 revenue of $47.6M and net income of $11.1M, while management highlighted record indium phosphide revenue, reinforcing expectations for InP substrate demand tied to AI datacenter optical connectivity.

- The broader market is also in a risk-on environment today, with AI and semiconductor stocks leading, providing an additional tailwind for a high-beta optical materials name like $AXTI.

> The key driver today looks more like S&P SmallCap 600 inclusion and index-related flows than a newly announced major contract.

> What makes $AXTI more than just an index-addition trade, however, is the underlying narrative: InP wafers → high-speed optical transceivers / silicon photonics → AI datacenter connectivity.

> With optical component names such as $COHR and $LITE already benefiting from AI optical infrastructure demand, $AXTI sits one layer further upstream as an InP substrate supplier, giving it materials-level leverage to the same buildout.

> The cleanest framing is therefore: S&P inclusion is the trigger, while InP and AI optics are the fundamental narrative. Index-related buying can normalize after inclusion, so today's entire move should not be interpreted as a corresponding change in fundamentals.

[Inv_T @Inv_TTT]

@HunterAllen4 엄청나구만....

[Inv_T @Inv_TTT]

@aleabitoreddit 날카로운 견해 잘 읽고 있습니다. 미중회담전인데 광통신 단기 전망이 어떻게 될끼요?

[Inv_T @Inv_TTT]

@cherryPayment 인텔이 정말 엄청났다
개인적으로 비싼줄 알았는데 너의 말을 믿었어야했어~~~

[Inv_T @Inv_TTT]

@TLEROY5 전 aaoi 다 팔았다가 다시 슬슬 모으는중입니다. ☺️ 얘도 가야죠

[Inv_T @Inv_TTT]

📌 $COHR PhotonLink 출시!!

코히런트가 통합 광학 플랫폼 ‘PhotonLink’를 출시했습니다. CPO와 NPO, 칩 간 광연결까지 하나의 플랫폼으로 대응하겠다는 겁니다.

CPO와 NPO에서 각각 10건 이상, 칩 간 연결에서 5건 이상의 고객 협력이 진행 중

광부품을 따로 파는 것보다 고객 한 곳에서 가져오는 매출과 관계를 함께 키울 수 있는 그림이죠.

매출은 2026년 4분기부터 늘어날 전망입니다.

다만 ‘고객 협력’이 곧 양산 수주를 의미하진 않습니다. 이제 볼 것은 실제 설계 채택과 매출 증가, 그리고 증설비까지 감당하고 남는 현금입니다.

[Inv_T @Inv_TTT]

@TLEROY5 전 코히런트 핵심으로 보유중입니다. ☺️
aaoi atm 작작 돌려야 잘 올라갈텐데 ㅜㅜ

[Inv_T @Inv_TTT]

@HunterAllen4 thx 👼

[Inv_T @Inv_TTT]

@terryc4wx 이미 주가에 좀 반영되어있지만 1조 가야죠 ☺️
마벨은 할수 있으리라 봅니다.

[Inv_T @Inv_TTT]

📌 $MRVL, 1.6T는 끝이 아니다. 3.2T 연결을 겨냥했다

마벨이 ECOC에서 선보일 광기술 데모를 발표했습니다. 레인당 400G부터 800G, 1.6T ZR·coherent-lite까지...

특히 레인당 400G 기술은 3.2T로 넘어가기 위한 준비입니다.

제가 보는 포인트는 다음 속도에서도 마벨의 칩이 필요한 자리를 이어갈 수 있느냐입니다. 데이터센터가 더 많은 데이터를 옮기려면 속도를 높이면서 전력 부담도 줄여야 하니까요. 이번 발표는 마벨이 그 다음 세대에도 제품을 공급하려고 준비 중이라는 근거입니다.

다만 데모가 곧 수주는 아닙니다. 기술의 다음 단계는 보여줬고, 투자자가 기다릴 다음 소식은 고객 채택과 양산 일정입니다. 신제품 이름보다 그 두 가지가 매출 전망을 바꿉니다.

[Inv_T @Inv_TTT]

@MelvinInvests The real bottleneck isn’t GPUs.
It’s time + megawatts.
Hyperscalers can print money. They can’t print substations and interconnection queues overnight.
That’s why this middle layer keeps winning even when their biggest customers are also their competitors.

[Inv_T @Inv_TTT]

@MrMarket89 흥미로운 기업이군요 공부해봐야겠어요~

[Inv_T @Inv_TTT]

@NURadu_ ㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋㅋ
버블의 초입인가

[Inv_T @Inv_TTT]

@dubidubabap 광이 패키지 안으로 들어오는 순간부터는 연결 기술이 아니라 컴퓨팅 재료가 됩니다.
전자가 하던 일을 빛이 어디까지 가져갈 수 있느냐는 질문의 답이, 앞으로 AI 반도체의 승자를 가를 수 있겠네요.

[Inv_T @Inv_TTT]

@Browniceon 포지션 유지할꺼 같아요 추가매수는 보류

[Inv_T @Inv_TTT]

마이크론이 조금 올랐다고
거품이라고 말하는 친구들은

카푸치노도 못먹어본 자들임
$MU 1차 진입