누나수학

켈리공식, 헤지펀드 매니저랑 블랙잭 고수 둘 다 쓰는 마법 공식 🍓 "돈 잃을 걱정 없이 자산 제일 빨리 커지게 하는 수학 비법" 1. 100만원 가지고 동전 던지기 게임한다고 생각해봄. 앞면 나오면 100만원이 150만원 되고 뒷면 나오면 80만원 돼. 매번 얼마 걸어야 내 돈 제일 빨리 1억까지 불리는지 정확히 계산해주는 게 바로 이 공식임. 2. 1956년 미국 벨연구소에서 전화선 잡음 분석하던 과학자 존 켈리 주니어가 발견했음. 처음엔 도박꾼들 위해서 만든 공식인데 수학자 에드워드 손 당연히 알아채고 1960년대에 블랙잭으로 적용함. 카드 남은 패턴 세는 기술로 딜러보다 2% 우위 만들어내고 공식 돌려서 "총 자본의 2%만 매번 걸어라" 계산해서 라스베가스 카지노들 완전히 털어버림. 3. 블랙잭에서 돈으로 대박 나니까 손이 월스트리트로 갔음. 프린스턴에서 헤지펀드 만들어서 똑같은 원리로 주식 포지션 크기 정해서 연 20% 수익률 30년 동안 쭉 유지함. S&P500이 10% 버거로기만 하는 동안 압살하는 세계 최고 기록 세움. 4. 공식 자체가 엄청 간단함. 내가 이길 확률에서 패배확률을 배당배율로 나눈 걸 빼면 이번에 걸어야 할 돈 비율이 딱 나옴. 축구에서 맨시티 이길 확률 60%이고 승리시 1.8배 준다고 하면 계산해보자면 60%에서 40%를 1.8로 나눈 걸 빼니까 37.8%가 나옴. 그러니까 1,000만원 있으면 378만원만 맨시티에 걸고 622만원은 안전하게 보유하는 거임. 5. 블랙잭 실전으로 가보자. 내 돈 500만원 있고 카지노에서 52% 이길 확률 확보했음. 이기면 1:1로 받아. 그러면 공식 돌려보니까 총 자본의 4%만 걸어야 한다는 계산 나옴. 매 판 20만원씩만 걸고 480만원은 절대 손대지 말고 안전하게 두고 100판이라도 반복하는 거임. 이렇게 하면 파산 위험 거의 없음. 6. 주식으로 예를 들면 삼성전자가 1년 후 55% 오를 확률 있고 실패하면 15% 빠질 거라고 분석했음. 예상 수익률 계산해보니까 14% 정도 나오는데 이걸 공식에 넣으면 총 자본의 22% 정도가 삼성전자 매수하는 게 최적이라는 결과 나옴. 나머지 78%는 다른 종목이나 현금으로 분산 투자함. 7. 이 공식이 신의 공식을 부르는 이유가 있음. 수학적으로 증명됐는데 장기적으로 봤을 때 100번 반복 게임에서 다른 어떤 방법보다 자산을 많이 불리는 게 증명됨. 파산 확률도 0에 가까워짐. 로그 함수 극대화라고 하는데 쉽게 말하면 복리로 돈 불리는 속도가 제일 빠름. 8. 문제는 공식 그대로 100% 따르는 게 위험하다는 거임. 이기면 자산이 폭발적으로 불어나는데 연속 손실 오면 자본 70%가 한 방에 날아갈 수 있음. 2008년 금융위기 때 이런 식으로 투자했던 펀드들이 전부 망했음. 승리할 땐 엄청난 수익인데 정신력 약하면 연속 손실에서 견디지 못하고 포기함. 9. 그래서 프로들은 공식 나온 비율의 절반만 투자하는 반켈리 전략 씀. 변동성이 반으로 줄면서 성장률은 75% 유지하는 마법 같은 비율임. 워런 버핏이나 레이 달리오 같은 거물들이 실제로 썼다고 추정되는 방법임. 초보자는 1/4만 써서 변동성 극도로 낮추고 성장 느리더라도 99.9% 안전하게 가는 게 추천임. 10. 에드워드 손 본인도 블랙잭에서는 "실제 우위 대비 이론 우위" 조합으로 공식을 변형 썼음. 주식이나 선물 거래할 땐 샤프레시비 수정 버전 써서 리스크 더 줄임. 단순 공식이 아니라 상황에 맞게 업그레이드한 거임. 11. 요즘 AI 트레이딩 봇들에도 기본으로 들어가 있음. 르네상스 테크놀로지나 투시그마 같은 퀀트 펀드들이 포지션 사이징 기본 알고리즘으로 사용함. 초단타 고빈도 거래 봇에서도 실시간으로 공식 돌려서 레버리지 크기 조절함. 12. ETF 투자자들한테도 필수임. S&P500 ETF가 연 10% 수익률에 변동성 15%면 공식 돌려보면 자본의 40% 정도 투자하는 게 최적이라는 계산 나옴. 나머지 60%는 채권이나 현금으로 안전 자산 구성함. 13. 암호화폐 트레이더들한테는 성경임. 비트코인 롱포지션 60% 확률로 이기고 숏포지션 40% 확률로 질 거라고 판단하면 공식 돌려서 18% 레버리지 딱 맞추는 거임. 이렇게 하면 파산 위험 없이 연 45% 수익 목표 잡을 수 있음. 14. 스포츠 베팅에서도 필수임. 해외 배팅 사이트들 분석 봇들이 자동으로 계산해주는데 프로 갬블러들은 엑셀에 공식 박아놓고 매일 돌려봄. 15. 실제 성공 사례로 에드워드 손은 1961년 MIT 학생들과 팀 만들어서 블랙잭에서 1년 만에 1,000% 수익 냈음. 그 돈으로 헤지펀드 차려서 28년 동안 연 20% 확정 수익률 냄. 빌 그로스라는 채권왕도 PIMCO 총수로 은퇴할 때 "항상 이 공식으로 포트폴리오 짰다"고 고백함. 16. 한국에서도 퀀트 트레이딩 하는 다빈치나 레인보우 같은 헤지펀드들이 이 원리를 기반으로 알고 짜놓고 운용한다는 얘기 업계에서 돌고 있음. 17. 핵심은 내가 얼마나 자신 있는지 숫자로 바꿔서 딱 필요한 만큼만 투자하는 똑똑한 공식이라는 거임. 너무 소심하면 돈이 안 불리고 너무 과감하면 파산함. 처음엔 반켈리부터 시작해서 경험 쌓이면 점점 원래 비율로 가는 게 정석임.