加密大G哥

🤔加密原教旨主义者| 🤨Web3数字游民| 🙃链上捕🐳达人| 🤣NFT钻石手 | 🤑铭文防身委员长| 🤓meme化石手 | 🫣链上美股交易员

[加密大G哥 @stensen7]

太全面了

[不取经的悟空 📈 @WuKongWAGMI]

https://t.co/fu1kKV7Xx9

[加密大G哥 @stensen7]

精辟

[加密大G哥 @stensen7]

大A荐股第一枪

[Serenity @aleabitoreddit]

专门写给我的中文读者：

绿的谐波（LeaderDrive，688017，577.3亿人民币）是我在布局人形机器人赛道时最青睐的中国上市标的。

他们的业务涵盖：

谐波减速器（据称占有超过60%的国内市场份额，以及1800多家全球客户）

人形机器人旋转关节减速器

直线执行器

电机/关节，以及许多其他核心零部件。

并且他们正在进军行星滚柱丝杠（planetary roller screws）领域。

目前占据着绝对的主导地位：超过60%的国内市场份额以及1800多家全球客户。

主要客户包括优傲机器人（Universal Robots）、优必选（UBTech）、智元机器人（Agibot），而特斯拉（Tesla）、Figure 以及绝大多数其他人形机器人研发商都很可能是他们的潜在客户。

如果你看一下这些零部件的 BOM（物料清单），粗略估计它们占到了每台研发出的人形机器人的 4-15%，随着他们进军更多细分领域，这个比例可能还会更高。

我认为没有人能对这类公司进行精确的财务建模，其前景更多取决于未来几年内会有多少人形机器人实现量产。

这其实是对一家能够在每台生产出的人形机器人中占据可观份额的公司，进行的一种方向性做多（directional long）。

在可扩展的规模化量产方面，中国显然是该领域的领导者，许多西方玩家无法将成本降到绿的谐波那样的水平。

随着我们向实体人工智能（physical AI）的规模化迈进，我极其看好机器人这个赛道。

[加密大G哥 @stensen7]

把饼画大，大到地球装不下

[Annie 所长 @web3annie]

SpaceX $SPCX 开始路演！完整 IPO 演示视频来了！

如果把这场路演浓缩成一句话？

SpaceX已经不再是一家火箭公司，而是在打造「太空发射 + 全球互联网 + AI基础设施」三位一体的新超级平台，目标直指6万亿！

12个最值得家人们关注的要点：👇

1. SpaceX正在从火箭公司升级为6万亿美元市场平台

CFO Bret Johnsen 直接给出SpaceX未来战略：

第一层：火箭发射
第二层：全球互联网
第三层：人工智能 AI

SpaceX不再只赚发射费，而是要吃掉：

• 航天市场
• 全球互联网市场
• AI基础设施市场

合计瞄准接近6万亿美元机会。

2. Starship才是真正的游戏规则改变者

Falcon 9：
23吨运力

Falcon Heavy：
64吨运力

Starship V3：
100吨运力

Starship V4：
目标200吨运力

更重要的是：

完全可重复使用。

Falcon已经降低了85%的历史发射成本。

而Starship还要在此基础上再实现数量级级别下降。

这意味着：未来发射成本可能接近航空运输模式。

这是SpaceX一切商业模式成立的基础。

3. Starlink已经成为全球最大卫星互联网网络

目前：

• 超过9600颗卫星
• 占全球可机动卫星约75%
• 覆盖164个国家和地区
• 服务超过1000万用户
• 用户数同比增长超过100%

竞争对手所有卫星加起来，规模仍远小于Starlink。这已经形成明显网络效应。

4. Starlink V3将迎来20倍性能跃迁

当前V2卫星：96Gbps/颗

未来V3卫星：约1Tbps/颗

性能提升超过10倍。

而Starship一次发射：60颗V3卫星

总下行能力：61Tbps

单次发射容量相比今天提升20倍。

Starlink未来将开始占据全球互联网流量的重要比例。

5. 手机直连卫星业务瞄准剩余30亿人口

目前：

• 已发射650颗D2D卫星
• 合作30家运营商
• 覆盖19亿人口

其中包括：

T-Mobile等大型运营商。

下一代Gen2系统：

直接提供完整5G连接。

这是连接全球剩余30亿未联网人口的关键入口。

6. SpaceX正式把AI列为第三增长曲线

这是整场路演最大的新增内容。

管理层首次把AI业务放到与火箭、Starlink同等战略地位。

逻辑非常简单，自己拥有：

• 发射能力
• 卫星网络
• 电力系统
• 数据中心

那么继续向上游延伸：训练自己的大模型。

于是：Colossus AI超级计算中心诞生。

7. Colossus正在打造全球最大AI训练集群

目前：

• 全球最大统一AI超级计算机
• 首个GW级训练中心
• 首个GW级Megapack储能系统
• 首批大规模部署GB200/GB300

采用：英伟达最新Blackwell架构。

AI最终竞争的核心是基础设施，而SpaceX拥有别人无法复制的基础设施能力。

8. SpaceX准备把AI数据中心送上太空

这是最疯狂也最具未来感的部分。

未来几年将建设轨道AI算力中心。

核心逻辑：太阳能免费供电+太空自然散热+Starlink激光网络互联

理论上：接近零能源成本。这才是未来AI基础设施的终极形态。

9. xAI与X平台形成独特护城河

Grok最大的差异化来自：

真相导向的 AI，爱说实话

同时结合：X平台实时数据流。

相比传统模型：Grok拥有持续更新的实时世界数据。

这是OpenAI、Anthropic等竞争对手难以复制的优势。

10. SpaceX已经开始AI商业化

最新案例：Anthropic已经签署托管协议。

使用SpaceX AI基础设施。

同时：Cursor合作也已落地。

说明：SpaceX不仅训练自己的模型，

还准备向外出售算力服务。

类似：AWS + OpenAI 的结合体。

11. 财务数据首次大规模披露

2025年：

收入：190亿美元

Adjusted EBITDA：约70亿美元

研发投入：36亿美元

资本开支：210亿美元

其中绝大部分用于AI建设。

Q1数据：

收入：50亿美元

其中：Starlink及连接业务贡献约30亿美元。

12. SpaceX真正的终局远不止火箭

管理层列出的未来市场包括：

• 月球经济
• 火星殖民
• 点对点地球运输
• 太空制造
• 轨道工业
• 小行星采矿

Starship成功之后，将打开过去从未存在过的新经济体系！

[加密大G哥 @stensen7]

@168X_Fortune @grok 总结内容

[加密大G哥 @stensen7]

@gork 总结精华

[陈桂林 @Guilin_Chen_]

最近这个168X做的很棒呀，连 @qinbafrank 这种大佬都请到了👍😂

[加密大G哥 @stensen7]

有理有据 坐等50K

[Gracy Chen @Bitget @GracyBitget]

那个说过卖肾不卖币的男人终于都卖币了
现货ETF连续13天净流出，累计$43.7亿，是历史最长连续流出纪录
BTC跌穿了月线EMA50支撑的$65K

我不是在看空。我只是觉得，该说的风险不能装没看见。

更根本的问题是，BTC在跌，而另一边箱标普、纳指在创新高。机构资金在追AI，不在追crypto。Bloomberg分析师说BTC现在"卡在中间"，既不是最好的避险资产，也不是最好的成长资产。这是当下真实的市场困境。

$50K会来吗？技术上，月线EMA50的$65K支撑位已经失守，下一个关键支撑在SMA50的$59K，再往下就是$52K-$48K区间。基本面上，CPI通胀抬头、Fed减息无望、ETF流出未止，DAT分红压力未解，还有SpaceX、OpenAI和Anthropic的IPO还会进一步分流资金。这些都是很现实的结构性压力。

再回看Saylor上次在2022年卖币，那几乎正是上一轮周期的底部。这次他在$77K卖出后BTC一度跌穿$62K。如果历史押韵，或许已经接近现阶段底部。

我是长期看好BTC的，毕竟全球货币超发这个长期趋势没变。但看好不等于对风险视而不见。市场流动性增强、结构性卖压缓解、ETF资金回流、币圈叙事回归，这几件事才是行情真正企稳的信号。

在那之前，保持清醒比保持乐观更重要。

#NFA #DYOR

[加密大G哥 @stensen7]

还没站在光里的无脑入吧

[qinbafrank @qinbafrank]

一张图详细了解下FOTO这支应该是美股现在资产管理最小（上市只有3个交易日，50万美金管理规模）的ETF，但也是现在美股里最纯粹的光互连+光子学产业链的高beta主题组合。FOTO优势是主题很聚焦：持仓都和 AI 数据中心光模块、相干光通信、激光器、光学制造、测试测量等环节最核心的产业链公司。而EUV更偏大盘半导体+光学（光互连、光学纯度相比FOTO差不少）。

[加密大G哥 @stensen7]

英伟达投资组合中的股票年内涨幅可观，部分被黄仁勋在公共场合提及，其中：
NBIS（Nebius）涨幅 485.7%——AI 基础设施与云服务提供商，前身为 Yandex 国际业务部门，专注于高性能计算、数据中心及 AI 训练云平台。
INTC（英特尔）涨幅 253.1%——全球领先的半导体公司，主要设计、制造和销售 CPU、GPU、数据中心/AI 芯片及相关计算产品。
CRWV（CoreWeave）涨幅 198.2%——AI 云基础设施提供商，专注于高性能 GPU 云计算平台，为 AI 训练和推理提供专用云服务。
NOK（诺基亚）涨幅 116.9%——电信设备巨头，提供移动网络、固定网络、云网络基础设施及相关软件服务。
MRVL（美满电子）涨幅 55.7%——半导体解决方案提供商，专注于数据中心、网络、存储和 AI 基础设施的芯片设计，尤其在光学互连与定制硅片领域领先。
IREN（IREN）涨幅 26.4%——比特币挖矿及 AI 数据中心运营商，利用可再生能源驱动的高性能计算设施，为 AI 训练提供基础设施支持。
COHR（相干公司）涨幅 19.1%——光学材料、激光器和光电子器件制造商，主要服务工业、通信、电子和半导体市场。
LITE（Lumentum）涨幅 18.6%——光学和光子产品制造商，主要生产用于数据中心、AI 网络和工业激光的应用组件。
SNPS（Synopsys）涨幅 16.0%——电子设计自动化（EDA）软件领导者，为半导体芯片设计、验证和制造提供关键工具和技术，是 AI 芯片开发的核心基础设施供应商。
GLW（Corning）涨幅 10.9%——全球领先的特种玻璃和陶瓷材料制造商，提供光纤、光学组件及显示技术，支持数据中心和 AI 基础设施建设。

[加密大G哥 @stensen7]

十年修得同船渡

[加密大G哥 @stensen7]

诸神黄昏之战

[加密大G哥 @stensen7]

这是为SpaceX设置的拦路虎么

[加密大G哥 @stensen7]

追光人必上

[Innomad 一挪迈 @innomad_io]

https://t.co/LD5ZBzQq3q

[加密大G哥 @stensen7]

你看到的是Ai
资本布局的是整条产业链

[Innomad 一挪迈 @innomad_io]

让 GPT 整理了一下所有上市公司的股票代码。

算是老黄版的“喊单”列表了

总共 45 个上市公司，包括美股、日股、台股、马来西亚股等

共参考，DYOR

[伊泽🔶BTC |🧡 1000X GEM @EZ99131]

英伟达今天在台北的重磅发布会！
美股，有时候跟着英伟达的布局抄作业就好了！

黄仁勋这次 GTC 台北 2026 的核心信号很清楚：

NVIDIA 不只是卖 GPU 了，它要卖“整座 AI 算力工厂”。

过去市场理解 NVIDIA，更多是 GPU、CUDA、HBM、服务器。

但这次老黄讲的是更大的叙事：

AI 的终局不是一块芯片，而是一座可以持续生产 Token 的工业化系统。

也就是 AI Factory。

1.这次最重要的发布之一，是 Vera Rubin 全面量产。

Vera Rubin 不是单颗 GPU，而是面向 Agentic AI 的整套 AI 工厂级计算平台。

它把 GPU、CPU、网络、存储、安全、以太网光互联、机柜系统整合成一个面向大规模推理和智能体工作负载的系统。

换句话说，NVIDIA 正在从“芯片供应商”变成“AI 工业基础设施标准制定者”。

2.为什么老黄反复讲 AI Factory？

因为 Agentic AI 的计算方式变了。

过去一个 prompt，可能只是生成一段文字。

未来一个 prompt，可能会触发上千步任务：

理解需求、检索资料、调用工具、写代码、生成方案、验证结果、修改错误、执行动作。

这会带来推理算力的爆炸。

所以，真正的瓶颈不再只是训练模型，而是如何大规模、低成本、高可靠地生产 Token。

3.老黄说 Token 是资产，这句话非常关键。

在 AI 时代，Token 不只是文本单位，而是收入单位、生产单位、利润单位。

未来 AI 公司、云厂商、企业软件公司、机器人公司，都会围绕 Token 生产效率竞争。

谁能用更少电力、更短时间、更低成本生成更多高质量 Token，谁就拥有更强盈利能力。

这就是 NVIDIA 提出 token per watt 的原因。

4.这次 DSX 平台才是被市场低估的重点。

DSX 不是普通软件，而是 AI 工厂的“施工图 + 仿真器 + 操作系统”。

在真正花几百亿美元建数据中心之前，先在数字孪生里模拟：

电力系统怎么接？

冷却系统能不能压住热量？

GPU 集群能不能稳定运行？

网络延迟和带宽是否足够？

机柜布局是否合理？

故障发生时能不能快速调度？

这就是 DSX 的价值。

因为 1GW 级别 AI 工厂的资本开支可能达到数百亿美元，未来甚至可能走向每 GW 千亿美元级别。

这种工程不能试错。

建错一次，就是天量资本浪费。

所以 AI 数据中心会从“买服务器”进入“工业化设计、仿真、施工、运营”的时代。

这也是为什么 NVIDIA 要把电力、冷却、建筑、软件、网络、云厂商全部拉进 DSX 生态。

所以，这次发布真正利好的不是单一板块，而是整个 AI 数据中心基础设施链。

5.美股主线拆成六条：

第一条主线：AI 服务器和计算系统。

核心美股：

DELL、SMCI、HPE。

逻辑：

Vera Rubin 要落地，必须通过服务器整机厂、机柜厂和系统集成商交付。

AI 工厂不是买几张 GPU 卡，而是整柜、整排、整栋数据中心部署。

DELL 的优势是企业客户、供应链、AI 服务器订单和服务能力。

SMCI 的优势是快速定制、液冷机柜和 NVIDIA 平台适配速度。

HPE 的优势是企业级客户、HPC 经验和私有云/混合云能力。

这个板块是 NVIDIA 从芯片传导到真实订单的第一站。

6.第二条主线：电力、配电和能源基础设施。

核心美股：

ETN、GEV、CAT、NGG。

延伸关注：

ABB、Schneider Electric 的 ADR。

逻辑：

AI 工厂最大的瓶颈不是有没有 GPU，而是有没有电。

未来数据中心比拼的是：

变压器、开关设备、UPS、备用电源、燃机、电网接入、并网速度。

ETN 受益于配电、电力管理和数据中心电气设备。

GEV 受益于燃机、电网和发电侧需求。

CAT 受益于备用发电和工程设备。

NGG 受益于电网资产和并网需求。

AI 越往后走，电力越像“新石油”。

第三条主线：冷却、液冷和热管理。

核心美股：

VRT、TT、NVT。

逻辑：

Vera Rubin、GB300、未来更高密度机柜，会让传统风冷越来越吃力。

液冷、冷板、CDU、冷水机组、热管理系统会成为 AI 工厂标配。

VRT 是数据中心电源和热管理核心玩家。

TT 是大型暖通和冷却系统代表。

NVT 是电气连接、机柜保护和热管理方向的基础设施股。

未来 AI 数据中心的核心指标，不只是算力，而是：

每瓦能产生多少 Token？

每平方米能放多少算力？

每个机柜能稳定承受多少热密度？

这条线是 AI 基建最硬的瓶颈之一。

第四条主线：网络、光互联和 CPO。

核心美股：

ANET、AVGO、MRVL、COHR、LITE、AAOI。

逻辑：

百万 GPU 级别 AI 工厂，最怕的不是单卡算力不够，而是 GPU 之间通信效率不够。

Agentic AI 会带来更复杂的推理、检索、工具调用和多节点协同。

这要求更强的交换机、更高带宽、更低延迟、更低功耗的光互联。

ANET 是 AI 以太网核心受益者。

AVGO 受益于交换芯片、定制芯片和网络 ASIC。

MRVL 受益于数据中心互联、定制芯片、光电 DSP。

COHR、LITE、AAOI 则对应光模块、激光器、1.6T、未来 CPO 方向。

这条线是 AI 工厂的“神经系统”。

第五条主线：AI 云和 Neocloud。

核心美股：

CRWV、NBIS、IREN、SHAZ。

逻辑：

不是所有公司都有能力自己建 AI 工厂。

所以一批新型 AI 云公司会把 GPU、电力、数据中心、网络、软件封装成可租赁的算力服务。

CoreWeave 是最典型代表，直接受益于 GPU 云、AI 训练和推理租赁。

Nebius 是欧洲 AI 云方向。

IREN 从电力和数据中心资产切入 AI 基础设施。

SHAZ 属于区域性 AI 云和算力平台方向。

这个板块弹性最大，但风险也最大，因为资本开支重、融资压力大、客户集中度高。

第六条主线：数字孪生、工程软件和施工管理。

核心美股：

CDNS、PCOR、PTC、J。

延伸关注：

SIEGY、DASTY、SBGSY。

逻辑：

DSX 的重点就是在开工之前，先把整座 AI 工厂在数字世界里建一遍。

这会带动数字孪生、热仿真、流体仿真、电力仿真、施工管理软件需求。

CDNS 不只是芯片 EDA，也在做数据中心数字孪生和热/流体仿真。

PCOR 是建筑施工 SaaS，适合大型 AI 数据中心项目管理。

PTC 是 PLM 和数字主线。

Jacobs 是工程咨询和大型基础设施交付。

Siemens、Dassault、Schneider/AVEVA 则是工业软件和数字孪生的重要玩家。

AI 工厂越复杂，软件仿真越重要。

第七条主线：数据中心地产和机房运营。

核心美股：

EQIX、DLR、SIFY。

逻辑：

AI 算力的本质落点，仍然是数据中心。

未来最稀缺的不是普通机房，而是同时具备：

电力指标、土地资源、并网能力、冷却条件、网络互联、大客户资源的 AI-ready 数据中心。

EQIX 强在全球互联生态和托管数据中心。

DLR 强在大规模数据中心资产。

SIFY 对应印度数据中心和云基础设施增长。

这条线的护城河是：电、地、网、客户。

从投资角度，我认为这次 GTC Taipei 2026 可以提炼成一句话：

AI 的主线正在从“买 GPU”转向“建 AI 工厂”。

之前市场炒的是：

NVDA、HBM、服务器。

接下来更值得关注的是：

电力、液冷、网络、数据中心、AI 云、数字孪生、工程施工。

因为当 GPU 不再是唯一瓶颈，整个 AI 工厂的效率就会成为竞争核心。

如果按受益强弱排序，我会这样看：

第一梯队：

VRT、ETN、GEV、DELL、SMCI、ANET、AVGO。

这些是 AI 工厂建设中最直接的硬件和基础设施受益者。

第二梯队：

TT、NVT、MRVL、COHR、LITE、AAOI、HPE、CDNS、PCOR、PTC。

这些受益于冷却、光互联、工程软件和系统集成。

第三梯队：

CRWV、NBIS、IREN、SHAZ、EQIX、DLR、SIFY。

这些是 AI 云和数据中心运营方向，弹性大，但要重点看融资能力、订单质量和资本开支效率。

这次老黄最重要的变化是：

他不再只讲 GPU 的性能提升，而是在讲 AI 工业革命的生产系统。

GPU 是发动机。

网络是神经系统。

液冷是散热系统。

电力是燃料。

服务器是生产设备。

数据中心是厂房。

DSX 是设计图纸和数字孪生。

Token 是产品。

这就是 AI Factory 的完整闭环。

所以，如果只把这次发布理解成“NVDA 又发新芯片”，就太浅了。

真正的变化是：

NVIDIA 正在把 AI 数据中心标准化、模块化、工业化。

未来客户买的不是单个芯片，而是一整套能生产智能的工厂。

这意味着 AI 投资主线会从半导体扩散到整个工业基础设施。

接下来最值得持续跟踪的美股方向：

电力： $ETN、 $GEV、 $CAT、 $NGG。

冷却： $VRT、 $TT、 $NVT。

服务器： $DELL、 $SMCI、 $HPE。

网络光互联： $ANET、 $AVGO、 $MRVL、 $COHR、 $LITE、 $AAOI。

AI 云： $CRWV、 $NBIS、 $IREN、 $SHAZ。

数据中心： $EQIX、 $DLR、 $SIFY。

数字孪生和工程软件： $CDNS、 $PCOR、 $PTC、 $J。

延伸关注 ADR/OTC：

$SIEGY、 $DASTY、 $SBGSY、 $ABBVY、 $HTHIY、 $MIELY、 $LNVGY、 $ASUUY、 $HNHPF。

这不是投资建议，但这是 NVIDIA 这次 GTC Taipei 2026 给市场画出的下一张 AI 基建地图。

[加密大G哥 @stensen7]

所以美股券商资金要回流加密通过链上美股交易

[大漂亮| C Labs @giantcutie666]

明确规定，个人投资是属于此次新规的管理范围
https://t.co/HF3T2UpT0R

[加密大G哥 @stensen7]

Hyperliquid 近 30 天产生约 6,061 万美元 Fees、约 5,445 万美元 Revenue；在剔除/区分 Tether、Circle 这类稳定币发行商后，它已是加密协议收入第一梯队。DefiLlama 当前口径显示，Hyperliquid Perps 和 Spot 约 99%费用进入 Assistance Fund 用于买入 HYPE。但“每天 232 万美元”不是当前 24h revenue，当前约为 108 万美元，30日均值约 182万—202万美元/天，取决于用 Revenue 还是 Fees 口径。

[anymose 🦅 @anymose]

一个冷热不均的知识

@HyperliquidX 已经成为全球第一印钞机。

每天入账 232 万美金、最近一个月入账 6,100万美金，数据仅次于稳定币发行商 Tether 跟 Circle。

更可怕的是，这些收入你猜多少会用于回购 $HYPE ？

[加密大G哥 @stensen7]

想虹吸美股的流动性没想到被虹吸了

[麻吉大哥 @memetokensX]

Over the past 2 years, if you’d put $1,000 into every US stock trade following Trump’s calls, your profits would top $426,000.
But those who stuck with crypto are now sitting on a 90% loss.

fuck crypto

[加密大G哥 @stensen7]

这就是把四合院换成叠拼呗